Käyttöomaisuuden liikevaihtosuhde - yleiskatsaus, kaava, miten tulkita

Käyttöomaisuuden vaihtosuhde, tehokkuussuhde, on vaihtelu omaisuuden kokonaisliikevaihtosuhteesta Omaisuuden liikevaihtosuhde Omaisuuden liikevaihtosuhde, joka tunnetaan myös kokonaisvarojen vaihtosuhteena, mittaa tehokkuutta, jolla yritys käyttää omaisuuttaan myynnin tuottamiseen. Yritys, jolla on korkea omaisuuden vaihdon suhde, toimii tehokkaammin verrattuna kilpailijoihin, joiden osuus on pienempi. ja yksilöi kuinka hyvin yritys käyttää toimintaansa tulojen tuottamiseen.

Käyttöomaisuus on omaisuus, joka on välttämätöntä yrityksen päivittäisessä toiminnassa. Toisin sanoen käyttöomaisuus on omaisuus, jota käytetään yrityksen tavanomaisessa tulonmuodostusprosessissa.

Nopea yhteenveto:

  • Käyttöomaisuuden liikevaihtosuhde on hyötysuhde, joka tunnistaa yrityksen käyttöomaisuuden tulonmuodostusominaisuudet.
  • Esimerkkejä käyttöomaisuudesta ovat PP&E, kassat, myyntisaamiset, varastot ja maa.
  • Käyttöomaisuuden vaihtosuhde lasketaan myynnin jaettuna käyttöomaisuudella.

Esimerkkejä käyttöomaisuudesta ja muusta kuin toiminnasta

Esimerkkejä käyttöomaisuudesta ovat:

  • Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet (PPE) PP&E (aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet) PP&E (aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet) ovat yksi taseen ydinmateriaalista. PPX: ään vaikuttavat Capex, poistot ja käyttöomaisuuden hankinnat / luovutukset. Nämä varat ovat avainasemassa yrityksen toiminnan ja tulevien menojen taloudellisessa suunnittelussa ja analysoinnissa
  • Käteinen raha
  • Myyntisaamiset
  • Varastovarasto Varasto on taseessa oleva vaihtotase, joka koostuu kaikista yrityksen kertyneistä raaka-aineista, keskeneräisistä tuotteista ja valmiista tavaroista. Sitä pidetään usein epälikvidimpänä kaikista lyhytaikaisista varoista - joten se suljetaan pois osoittajan pika-laskennassa.
  • Patentit ja lisenssit (jos tarvitaan liiketoimintaa)
  • Maa (jos käytetään yrityksen toimintaan)

Kysy itseltäsi yleinen nyrkkisääntö sen määrittämiseksi, onko omaisuuserä käyttöomaisuus: "Jos yrityksellä ei ole tätä omaisuutta, pystyvätkö he jatkamaan päivittäistä toimintaansa?" Jos vastaus on ei, omaisuus on todennäköisesti käyttöomaisuus.

Esimerkkejä käyttämättömistä omaisuuseristä ovat:

  • Jälkimarkkinakelpoiset arvopaperit Jälkimarkkinakelpoiset arvopaperit Markkinakelpoiset arvopaperit ovat rajoittamattomia lyhytaikaisia ​​rahoitusinstrumentteja, jotka lasketaan liikkeeseen joko oman tai julkisesti noteeratun yrityksen oman pääoman ehtoisiin arvopapereihin. Liikkeeseenlaskijayritys luo nämä välineet nimenomaan tarkoitukseen kerätä varoja liiketoiminnan ja laajentumisen edelleen rahoittamiseksi.
  • Saamiset
  • Tyhjä maa (käyttämättömät varat)
  • Rajoitettu käteinen (käteinen, jota ei ole saatavilla välittömään yrityskäyttöön)

Kaavan käyttöomaisuuden liikevaihtosuhteelle

Käyttöomaisuuden liikevaihtosuhde

Missä:

  • Myynti viittaa yrityksen kokonaistuloihin
  • Liiketoiminnan varat, kuten edellä on määritelty, ovat varoja, jotka ovat välttämättömiä yrityksen päivittäisessä toiminnassa

Esimerkki

Jeff on oman pääoman analyytikko ja pyrkii selvittämään yrityksen varojen käytön tehokkuuden. Osittainen tase yrityksestä toimitetaan seuraavasti:

Osittainen tase

Lisäksi yhtiön tuloslaskelma toimitetaan seuraavasti:

Tuloslaskelma

Jeff huomauttaa, että yrityksen tase sisältää rivin tyhjää maata varten, jonka arvo on 230 000 dollaria. Hän päättää käyttää muunnelmaa koko omaisuuden vaihdosta - käyttöomaisuuden liikevaihtoa käyttämään tyhjää maata, jota ei tällä hetkellä käytetä yrityksen toiminnassa. Hän laskee suhteen seuraavasti:

Käyttöomaisuuden liikevaihtosuhde = (167971 + 5100 + 7805 + 45500) / 102007 = 2.22

Siksi jokaisesta sen käyttöomaisuuteen investoidusta dollarista syntyy 2,22 dollaria tuloja.

Tulkinta

Käyttöomaisuuden liikevaihtosuhde osoittaa, kuinka tehokkaasti yritys käyttää käyttöomaisuuttaan tulojen tuottamiseen. Korkeampi suhde on toivottava, koska se osoittaa, että yritys pystyy paremmin käyttämään käyttöomaisuuttaan tulojen tuottamiseen.

Vaikka sitä ei käytetä niin yleisesti kuin varojen kokonaisvaihtosuhde, käyttöomaisuuden vaihtosuhdetta käytetään, kun yrityksen hallussa on suuria varoja, jotka eivät liity sen toimintaan. Suhde jättää tällaiset rivikohdat pois laskelmastaan ​​ja antaa siten tietoja siitä, kuinka hyvin tuloja tuottavia varoja käytetään.

On tärkeää huomata, että absoluuttista "ihanteellista" käyttöomaisuuden vaihtuvuussuhdetta ei ole. Suhde tulisi analysoida suhteessa kilpailijoiden tai alan keskiarvoon. Toimialojen välisen suhteen vertailu ei myöskään anna vahvaa oivallusta, koska käyttöomavaraisuusvaatimus ja tulonmuodostuskyky eroavat merkittävästi toimialoittain.

Lisää resursseja

Finance on FMVA (Financial Modeling and Valuation Analyst) -sertifiointiohjelman virallinen toimittaja, joka on suunniteltu muuttamaan kuka tahansa maailmanluokan talousanalyytikkoksi.

Jotta voisit oppia ja kehittää taloudellisen analyysin tietosi, suosittelemme alla olevia lisärahoitusresursseja:

  • Tilinpäätöksen analyysi Tilinpäätöksen analyysi Kuinka tehdä tilinpäätöksen analyysi. Tämä opas opettaa sinua suorittamaan tuloslaskelman, taseen ja kassavirtalaskelman analyysin, mukaan lukien marginaalit, suhteet, kasvu, likviditeetti, vipuvaikutus, tuottoprosentit ja kannattavuus.
  • Rahoitusanalyysisuhteet Sanasto Rahoitusanalyysisuhteet Sanasto Sanasto termejä ja määritelmiä yleisten taloudellisten analyysien suhdeehdoille. On tärkeää ymmärtää nämä tärkeät termit.
  • Operatiivinen varojen tuotto (OROA) Operatiivinen varojen tuotto (OROA) Varojen operatiivinen tuotto (OROA), tehokkuus- tai kannattavuusaste, on jatkoa perinteiselle varojen tuottoprosentille. Varojen operatiivista tuottoa käytetään osoittamaan yrityksen liiketulos, joka syntyy dollaria kohti, joka on sijoitettu nimenomaan sen päivittäisessä liiketoiminnassa käytettäviin varoihin.
  • Ratioanalyysi Ratioanalyysi Ratioanalyysi viittaa erilaisten taloudellisten tietojen analysointiin yrityksen tilinpäätöksessä. Ulkoiset analyytikot käyttävät niitä pääasiassa määrittämään liiketoiminnan eri näkökohtia, kuten sen kannattavuuden, maksuvalmiuden ja vakavaraisuuden.

Uusimmat viestit