Yritysten pääomasijoitus - Kuinka yritysten pääomasijoitus toimii

Yritysten pääomasijoitus - joka tunnetaan myös nimellä yritysten riskipääoma Riskipääoma Riskipääoma on rahoitusmuoto, joka tarjoaa varoja varhaisessa vaiheessa, nouseville yrityksille, joilla on suuri kasvupotentiaali, vastineeksi omasta pääomasta tai omistusosuudesta. Pääomasijoittajat ottavat riskin sijoittamisesta startup-yrityksiin toivoen, että ne ansaitsevat merkittävää tuottoa, kun yritykset menestyvät. - on käytäntö sijoittaa yritysvaroja suoraan ulkoisiin startup-yrityksiin. Tämän tekevät yleensä suuret yritykset, jotka haluavat sijoittaa pieniä mutta innovatiivisia startup-yrityksiä. Ne tekevät sen yhteisyrityssopimusten ja omien osakkeiden hankkimisen kautta. Sijoittava yritys voi myös tarjota startup-yritykselle hallinto- ja markkinointiosaamista, strategista suuntaa ja / tai luottolimiitin.

Yritysten pääomasijoitus (yritysten pääomasijoitus)

Kuinka yritystoiminta tuli

Riskipääoman osajoukko Pääomasijoitus on rahoitusmuoto, joka tarjoaa varoja varhaisessa vaiheessa oleville, nopeasti kasvaville yrityksille, joilla on suuri kasvupotentiaali, vastineeksi omasta pääomasta tai omistusosuudesta. Pääomasijoittajat ottavat riskin sijoittamisesta startup-yrityksiin toivoen, että ne ansaitsevat merkittävää tuottoa, kun yritykset menestyvät. Corporate Venture Capital (CVC) aloitettiin johtuen startup-yritysten laajasta noususta teknologia-alalla. CVC: n päätavoitteena on saada kilpailuetu ja / tai päästä uusiin, innovatiivisiin yrityksiin, joista voi tulla potentiaalisia kilpailijoita tulevaisuudessa.

CVC ei käytä kolmannen osapuolen sijoituspalveluyrityksiä eikä omista omistamiaan startup-yrityksiä, joihin se sijoittaa - verrattuna puhtaaseen pääomasijoitukseen.

Jotkut suurimmista yrityspääomasijoittajista ovat:

  • Google Ventures -> //www.gv.com/
  • Qualcomm Ventures
  • Myyntivoima
  • Intel Capital

CVC: t ovat suosittuja myös muilla toimialoilla, kuten biotekniikka- ja televiestintäyritykset. Tällä hetkellä CVC: llä on nopeasti kasvava markkinavoima, ja sillä on yli 475 uutta rahastoa ja 1100 veteraanirahastoa.

Mitkä ovat yrityksen riskipääoman tavoitteet?

Toisin kuin riskipääoma, yritysten riskipääoma pyrkii saavuttamaan tavoitteet sekä strategisesti että taloudellisesti. Strategisesti ohjattava CVC pyrkii ensisijaisesti lisäämään suoraan tai epäsuorasti pääomasijoitusyhtiön myyntiä ja voittoja tekemällä sopimuksia startup-yrityksistä, jotka käyttävät uutta tekniikkaa, pääsemällä uusille markkinoille, tunnistamalla hankintatavoitteet ja saamalla uusia resursseja, kun taas taloudellisesti ohjattavat CVC: t sijoittavat uusiin yrityksiin vipuvaikutusta varten.

Tämä saavutetaan usein sijoituspäätöksillä, kuten julkisilla osakeanteilla tai yrityksen osuuksien myynnillä kiinnostuneille. Sekä strategiset että taloudelliset tavoitteet yhdistetään usein tuottamaan sijoittajille enemmän taloudellista tuottoa.

Mihin käynnistysvaiheisiin CVC-yritykset erikoistuvat?

Yritysyritykset voivat sijoittaa startup-yrityksiin yrityksen kasvun ja kehityksen seuraavissa vaiheissa:

# 1 Varhainen rahoitus

Startup-yritykset, jotka pystyvät aloittamaan toimintansa, eivät kuitenkaan ole kaupallisen tuotannon ja myynnin vaiheessa. Tässä vaiheessa startup kuluttaa suuren määrän rahaa tuotekehitykseen ja alkumarkkinointiin.

# 2 Pohjapääomarahoitus

Alkupääoma tai rahat, joita käytetään toimintakulujen kattamiseen ja pääomasijoittajien houkuttelemiseen. Rahoituksen määrä on yleensä aluksi pieni ja se vaihdetaan oman pääoman osuuteen yrityksessä. Sijoittajat pitävät tätä alkupääomaa riskialttiina, minkä vuoksi jotkut haluavat odottaa liiketoiminnan perustamista ennen suurten pääomasijoitusten lisäämistä.

# 3 Laajentamisen rahoitus

Pääoma yrityksille, jotka laajentuvat uusien tuotteiden lanseeraamisen, fyysisen laajennuksen, tuotekehityksen tai markkinoinnin avulla.

# 4 Ensimmäinen julkinen tarjous

Tämä on ihanteellinen vaihe, johon useimmat CVC: t yrittävät päästä pitkällä aikavälillä. Kun startup-yrityksen osakkeet tulevat yleisön saataville, sijoitusyhtiö myy sijoituksensa saadakseen merkittävää tuottoa. Tulos sijoitetaan sitten uusiin yrityksiin, joissa odotetaan tulevaisuudessa tuottoa.

# 5 Sulautumiset ja yritysostot

Tähän sisältyy startup-yrityksen hankintojen rahoittaminen sijoitusrahaston kautta sekä käynnistämisen kohdistaminen ilmaiseen tuotteeseen tai liiketoimintalinjaan, joka heijastaa samanlaisen tuotemerkin molemmille yrityksille. Kun kiinnostunut yritys päättää ostaa startupin, sijoitusyhtiö käyttää mahdollisuutta käteiseen myymällä osuutensa. Sulautumat hyödyttävät myös sijoittavaa yritystä jakamalla resursseja, prosesseja ja tekniikoita startup-yrityksen kanssa. Tämä tuo joitain etuja, kuten kustannussäästöt, likviditeetti ja markkina-asema.

Mitkä ovat CVC: n lisäedut startup-yrityksille?

Startup-yritys voi nauttia suuren sijoitusyhtiön alan asiantuntemuksesta, arvostetusta nimimerkistä, vakaasta taloudellisesta asemasta, yhteyksien verkostosta ja kehittyneiden tuotteiden ekosysteemistä. Tämä suhde voi jopa johtaa CVC: n ja sen emoyhtiön väliseen kumppanuuteen, mikä puolestaan ​​voi välittömästi lisätä yrityksen arvoa.

Sijoittaville yrityksille CVC: t toimivat porttina pienempien, innovatiivisten startupien mahdolliselle hankinnalle. CVC: n strategisilla ja taloudellisilla tavoitteilla nämä kapitalistit voivat säilyttää markkinajohtajan asemansa, vaikka pieniä yrityksiä varastaisi näyttämöä ja ohittaisi edelläkävijät jättiläiset. Yksi esimerkki tästä on Snapchat ja Instagram, jotka molemmat ovat nyt Facebookin omistuksessa.

Lisäresurssit

Kiitos, että luet tämän yrityksen riskipääoman oppaan. Yritysrahoituksen oppimisen ja urasi kehittämiseksi Finance suosittelee seuraavia rahoitusresursseja:

  • Mezzanine-rahastot Mezzanine-rahasto Mezzanine-rahasto on pääomaryhmä, joka sijoittaa mezzanine-rahoitukseen yritysostoihin, kasvuun, pääomapohjan vahvistamiseen tai hallintaan / vipuvaikutteisiin yritysostoihin. Yrityksen pääomarakenteessa mezzanine-rahoitus on hybridi oman ja vieraan pääoman välillä. Mezzanine-rahoitus tapahtuu yleisimmin ensisijaisten osakkeiden tai huonommassa etuoikeudessa olevien ja vakuudettomien velkojen muodossa.
  • Yritysjärjestelyjen ja sulautumisten sulautumiset Yritysostojen ja yritysjärjestelyjen prosessi Tässä oppaassa perehdytään kaikkiin yritysjärjestelyjen vaiheisiin. Opi, miten fuusiot ja yritysostot toteutetaan. Tässä oppaassa hahmotellaan hankintaprosessi alusta loppuun, erityyppiset hankkijat (strategiset vs. taloudelliset ostot), synergioiden merkitys ja transaktiokustannukset
  • Pääomasijoitus-, pääomasijoitus- ja enkeli-sijoittajien pääomasijoitus vs. pääomasijoitus-, enkeli- / siemensijoittajat vertailevat pääomasijoituksia riskipääomaa vastaan ​​enkeli- ja alkusijoittajia riskin, liiketoiminnan vaiheen, sijoituksen koon ja tyypin, mittareiden, hallinnoinnin kannalta. Tämä opas tarjoaa yksityiskohtaisen vertailun pääomasijoituksiin verrattuna riskipääomaan verrattuna enkeli- ja alkusijoittajiin. Kolme sijoittajaryhmää on helppo sekoittaa
  • Taloudellisen mallinnuksen opas Ilmainen taloudellisen mallinnuksen opas Tämä taloudellisen mallinnuksen opas sisältää Excel-vinkkejä ja parhaita käytäntöjä oletuksista, ohjaimista, ennusteista, kolmen lausunnon linkittämisestä, DCF-analyysistä ja muista

Uusimmat viestit