Suhteellinen vahvuusindeksi (RSI) - yleiskatsaus, opas, miten RSI toimii

Suhteellinen voimakkuusindeksi (RSI) on yksi suosituimmista ja yleisimmin käytetyistä impulssioskillaattoreista. Sen kehitti alun perin kuuluisa mekaanikoninsinööri, tekninen analyytikko J. Welles Wilder. RSI mittaa sekä hintamuutosten nopeutta että nopeutta. Momentum Investing Momentum-sijoitus on sijoitusstrategia, jonka tarkoituksena on ostaa arvopapereita, joiden hintakehitys on ollut nouseva, tai lyhyeksi myyviä arvopapereita markkinoilla.

RSI (suhteellinen vahvuusindeksi) -kaavio

Lähde

RSI-oskillaattorin arvot, tyypillisesti 14 päivän jakson aikana mitattuna, vaihtelevat nollan ja 100 välillä. Suhteellinen vahvuusindeksi osoittaa ylimyydyt markkinaolosuhteet alle 30 ja yliostetut markkinaolosuhteet yli 70. Swing-kauppiaat käyttävät sitä usein. He etsivät signaaleja markkinoiden lyhenemisestä tai vahvistumisesta lyhyellä tai keskipitkällä aikavälillä. Yliostetut tai ylimyydyt olosuhteet edeltävät usein välittömästi lyhyen aikavälin trendimuutoksia, jotka tarjoavat kaupankäyntimahdollisuuksia.

RSI: n laskeminen

RSI: n laskeminen, joka on tehtävä perusteellisesti, vaatii paljon erittäin teknisiä ja monimutkaisia ​​selityksiä. Elinkeinonharjoittajien ja analyytikoiden tulisi lukea Wilderin oma selitys ymmärtääkseen, miten laskenta suoritetaan. Se on esitetty hänen vuonna 1978 julkaisemassaan kirjassa New Concepts in Technical Trading Systems.

Indeksi voidaan kuitenkin jakaa (melko) yksinkertaiseksi kaavaksi:

RSI = 100 - [100 / (1 + (nousevan hintamuutoksen keskiarvo / laskevan hintamuutoksen keskiarvo)]

Suhteellinen vahvuusindeksi - mistä varoa

Perinteisesti suhteellisen vahvuusindeksin katsotaan ilmoittavan yliostetuista olosuhteista yli 70 ja ylimyydyistä olosuhteista alle 30. Tasoja voidaan kuitenkin mukauttaa vastaamaan paremmin tietyn arvopaperin hintaliikettä Markkinakelpoiset arvopaperit Markkinakelpoiset arvopaperit ovat rajoittamattomia lyhytaikaisia instrumentit, jotka lasketaan liikkeeseen joko oman tai julkisesti noteeratun yhtiön oman pääoman ehtoisiin arvopapereihin. Liikkeeseenlaskijayritys luo nämä välineet nimenomaan tarkoitukseen kerätä varoja liiketoiminnan ja laajentumisen edelleen rahoittamiseksi. kauppias seuraa. Jos esimerkiksi arvopaperin tuottoprosentti nousee jatkuvasti 70: n tai 30: n alapuolelle ennustamatta oikein hintakehityksen muutosta, elinkeinonharjoittaja saattaa säätää yläosan arvoksi 80 ja / tai alemman arvon 20 saadakseen luotettavamman kaupankäynnin signaaleja.

Elinkeinonharjoittajien on pidettävä mielessä, että erittäin voimakkaiden trendien aikana arvopaperin hinta voi jatkua nousua pitkään sen jälkeen, kun RSI: n kaltainen oskillaattori ilmoittaa markkinoiden yliostetuista olosuhteista. Sama huomautus koskee laajennettua laskusuuntaisen hintaliikettä, joka voi tapahtua hyvinkin sen jälkeen, kun RSI-indikaatio markkinoista on "ylimyyty".

”Normaalit” RSI-arvot ja RSI divergenssi-indikaattorina

Nouseva ja laskeva markkinat Nouseva ja laskeva markkinat Yritysrahoituksen ammattilaiset viittaavat säännöllisesti markkinoiden nousuun ja laskemiseen positiivisten tai negatiivisten hintamuutosten perusteella. Karhumarkkinoiden katsotaan yleensä olevan olemassa, kun hintojen lasku on ollut 20% tai enemmän huipusta, ja härkämarkkinoiden katsotaan olevan 20% elpyminen markkinoiden pohjalta. on suuri rooli RSI: n käyttäytymisessä. Härkämarkkinoiden aikana RSI-arvot ovat yleensä välillä 40-90, kun taas 40-50-alue katsotaan tueksi. Karhumarkkinoilla lukema pysyy tyypillisesti alueella 10-60, 50-60-vyöhykkeen signaalivastuksella. Nämä alueet ovat tyypillisiä, mutta voivat vaihdella indeksin asetusten sekä tietyn arvopaperin taustalla olevan markkinakehityksen voimakkuuden perusteella.

Perusarvojen 70/80 tai 30/20 lisäksi elinkeinonharjoittajat tarkkailevat myös hintojen muutoksen ja RSI: n arvon eroja. Kun hinta saavuttaa uuden matalan tai korkean tason, jota ei tue vastaava uusi matala tai korkea RSI-lukemassa, se voi viitata hintojen kääntymiseen markkinoilla.

Esimerkki RSI-eroista

Alla olevassa kaaviossa on esimerkki hinnan ja suhteellisen vahvuusindeksin eroista. Lähellä kaavion keskiosaa, paksun mustan viivan merkitsemänä, arvopaperin hinta laskee edelleen, mikä on uusi matala juuri ennen kuin markkinoiden kääntäminen ylöspäin alkaa heinäkuun lopulla. RSI (piirretty alempaan kaavioikkunaan) ei kuitenkaan seuraa esimerkkiä ja tekee vastaavan uuden matalan. Sen sijaan se on jo alkanut kääntyä ylösalaisin kesäkuun alussa. RSI: llä on nouseva poikkeama hinnasta. Kuten kaavion seuraava hintatoiminta paljastaa, tämä nouseva ero ennusti oikein tulevan trendimuutoksen laskusuuntauksesta nousuun.

Suhteellinen vahvuusindeksi on yksi suosituimmista teknisistä indikaattoreista, joka auttaa kauppiaita määrittämään potentiaalisesti hyvät ostopisteet (kun arvopaperi on ylimyyty) ja myyntipisteet (kun arvopaperi on ostettu yli). Sitä seurataan myös usein eroavaisuussignaaleista mahdollisista tulevista trendimuutoksista.

Liittyvät lukemat

Toivomme, että olet lukenut Finance-oppaan suhteellisen vahvuusindeksin. Finance tarjoaa Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® -sertifikaatin. Liity 350 600+ opiskelijaan, jotka työskentelevät yrityksissä, kuten Amazon, J.P.Morgan ja Ferrari -sertifikaattiohjelmassa, niille, jotka haluavat viedä uransa seuraavalle tasolle. Seuraavat resurssit ovat hyödyllisiä oppimisen jatkamiseksi ja urasi edistämiseksi:

  • Aroon-indikaattori Aroon-indikaattori - tekninen analyysi Aroon-indikaattori käyttää ylöspäin- ja alaspäin -laskelmia uuden trendin tai muuttuvan trendin alkamisen tunnistamiseksi markkinoilla.
  • Pitkät ja lyhyet positiot Pitkät ja lyhyet positiot Sijoittamisessa pitkät ja lyhyet positiot edustavat sijoittajien suunnattuja vetoja siitä, että arvopaperi joko nousee (kun pitkä) tai alas (kun lyhyt). Varojen kaupassa sijoittaja voi ottaa kahden tyyppisiä positioita: pitkiä ja lyhyitä. Sijoittaja voi joko ostaa omaisuuden (menee pitkään) tai myydä sen (menee lyhyeksi).
  • McClellan-oskillaattori McClellan-oskillaattori - tekninen analyysi McClellan-oskillaattori on eräänlainen impulssioskillaattori. McClellan-oskillaattori lasketaan käyttämällä eksponentiaalisia liukuvia keskiarvoja, ja se on suunniteltu osoittamaan hintaliikkeen vahvuutta tai heikkoutta sen suunnan sijaan.
  • Lyhyt kattaminen Lyhyt kattaminen Lyhyt suojaus, jota kutsutaan myös nimellä "katettavaksi ostaminen", tarkoittaa sijoittajan ostamia arvopapereita lyhyen aseman sulkemiseksi osakemarkkinoilla. Prosessi liittyy läheisesti lyhyeksi myyntiin. Itse asiassa lyhyet katteet ovat osa lyhyeksi myyntiä

Uusimmat viestit