Dynaaminen omaisuuserien kohdentaminen on sijoitusstrategia, johon sisältyy salkun painojen säännöllinen mukauttaminen markkinoiden yleisen kehityksen tai tiettyjen arvopapereiden kehityksen perusteella. Jälkimarkkinakelpoiset arvopaperit markkinakelpoiset arvopaperit ovat rajoittamattomia lyhytaikaisia rahoitusinstrumentteja, jotka lasketaan liikkeeseen joko oman pääoman ehtoisiin arvopapereihin tai pörssiyhtiön velkapaperit. Liikkeeseenlaskijayritys luo nämä välineet nimenomaan tarkoitukseen kerätä varoja liiketoiminnan ja laajentumisen edelleen rahoittamiseksi. .
Dynaamisen allokaatiostrategian mukaan salkunhoitaja Portfolio Manager Salkunhoitajat hallinnoivat sijoitusportfolioita kuuden vaiheen salkunhallintaprosessin avulla. Opi tarkalleen, mitä salkunhoitaja tekee tästä oppaasta. Salkunhoitajat ovat ammattilaisia, jotka hoitavat sijoitussalkkuja tavoitteenaan saavuttaa asiakkaidensa sijoitustavoitteet. arvioi nykyiset markkinaolosuhteet ja kunkin omaisuusluokan kehityksen. Hän käyttää arvioinnin tuloksia vähentääkseen huonosti suoriutuneiden omaisuuserien painoa ja nostaakseen voimakkaiden omaisuuserien painoa.
Yleensä dynaamista strategiaa käytetään vastauksena olemassa oleviin riskeihin ja markkinoiden laskusuhdanteisiin. 2010 Flash Crash 2010 Flash Crash on markkinoiden kaatuminen, joka tapahtui 6. toukokuuta 2010. Vuoden 2010 kaatumisen aikana Yhdysvaltojen johtavat osakeindeksit, mukaan lukien Dow. Toisin kuin strategisessa varojen kohdentamisstrategiassa, dynaaminen varojen kohdentaminen ei sisällä kohdesekoitetta varoista. Siten salkunhoitajat nauttivat suuresta joustavuudesta sijoitusten valinnassa.
Dynaaminen allokointi vaatii aktiivista salkunhoitoa. Siksi strategian menestys riippuu paitsi markkinatilanteesta myös salkunhoitajan kyvystä tehdä hyviä sijoituspäätöksiä ja reagoida riittävästi markkinoiden muutoksiin.
Dynaamisen omaisuuden allokoinnin edut
Sijoitusstrategia tarjoaa joitain etuja muun tyyppisiin allokaatioihin, mukaan lukien:
1. Palauttaa
Varojen yhdistelmän usein tehdyt oikaisut voivat tarjota korkeamman tuoton sijoitussalkulle. Salkun mukautukset voivat estää odottamattomien markkinoiden laskusuhdanteiden aiheuttamat tappiot ja tarttua tuottoon.
Lisäksi ammattitaitoiset salkunhoitajat voivat käyttää dynaamista varojen kohdentamista saavuttaakseen markkinoiden keskimääräistä tuottoa korkeamman tuoton. Toisin sanoen strategiaa voidaan käyttää markkinoiden voittamiseen.
2. Sopeutuminen markkinoiden muutoksiin
Toisin kuin staattisessa omaisuuden allokoinnissa, dynaaminen allokointi on erittäin joustavaa. Strategia pystyy nopeasti vastaamaan markkinoiden muutoksiin ja markkinariskeihin.
Dynaamisen omaisuuden allokoinnin haitat
Strategia ei ole moitteeton. Potentiaalisen käyttäjän tulisi olla tietoinen seuraavista haitoista:
1. Transaktiokustannukset
Salkun painojen tiheä tasapainottaminen liittyy transaktiokustannuksiin. Palvelumaksu Palvelumaksu, jota kutsutaan myös palvelumaksuksi, tarkoittaa maksua, joka kerätään ostettavaan tuotteeseen tai palveluun liittyvistä palveluista. . Jatkuvat osto- ja myyntitapahtumat heikentävät salkun kokonaistuottoa.
2. Aktiivinen johtaminen
Dynaamisen omaisuuden allokoinnin luonne edellyttää sijoitusportfolion tiukkaa hallintaa ja kehittyvien markkinoiden kehityksen jatkuvaa tarkkailua. Siksi varojen kohdentamisstrategia vaatii ammattitaitoisen salkunhoitajan taitoja ja tietoja, ja se voi usein vaatia laajoja lähteitä (esim. Työntekijöitä tutkimukseen).
Liittyvät lukemat
Finance tarjoaa Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® -sertifikaatin. Liity 350 600+ opiskelijaan, jotka työskentelevät yrityksissä, kuten Amazon, J.P.Morgan ja Ferrari -sertifikaattiohjelmassa, niille, jotka haluavat viedä uransa seuraavalle tasolle. Seuraavat resurssit ovat hyödyllisiä oppimisen jatkamiseksi ja urasi edistämiseksi:
- Omaisuusluokka Omaisuusluokka Omaisuusluokka on ryhmä vastaavia sijoitusvälineitä. Eri sijoitusvarojen luokat tai tyypit - kuten korkosijoitukset - ryhmitellään yhteen niiden taloudellisen rakenteen perusteella. Niillä käydään yleensä kauppaa samoilla rahoitusmarkkinoilla ja niihin sovelletaan samoja sääntöjä ja määräyksiä.
- Sijoittaminen: Aloittelijan opas Sijoittaminen: Aloittelijan opas Talouden sijoittaminen aloittelijoille -opas opettaa sinulle sijoittamisen perusteet ja miten pääset alkuun. Tutustu erilaisiin kaupankäynnin strategioihin ja tekniikoihin sekä eri rahoitusmarkkinoihin, joihin voit sijoittaa.
- Hajauttaminen Hajauttaminen Hajauttaminen on menetelmä, jolla kohdennetaan salkun resursseja tai pääomaa erilaisiin sijoituksiin. Hajauttamisen tavoitteena on vähentää tappioita
- Teollisuuden analyysi Teollisuuden analyysi Teollisuuden analyysi on markkinoiden arviointityökalu, jota yritykset ja analyytikot käyttävät ymmärtääkseen toimialan monimutkaisuuden. On olemassa kolme yleisesti käytettyä ja
