Toimittajan rahoitus tarkoittaa rahan lainaamista myyjältä asiakkaalle, joka sitten käyttää rahat myyjän varastojen ostamiseen. Varastovarasto on taseessa oleva vaihtotase, joka koostuu kaikista raaka-aineista, keskeneräisistä tuotteista, ja valmiita tuotteita, joita yritys on kertynyt. Sitä pidetään usein epälikvidimpänä kaikista lyhytaikaisista varoista - joten se suljetaan pois osoittajan pika-laskennassa. tai palvelu. Järjestely toteutetaan myyjältä laskennallisena lainana, ja se voi sisältää osakkeiden siirron Osakkeenomistajat Oma pääoma Osakkeenomistajien oma pääoma (tunnetaan myös nimellä Oma pääoma) on yhtiön taseen tili, joka koostuu osakepääomasta ja kertyneistä voittovaroista. Se edustaa myös varojen jäännösarvoa vähennettynä veloilla. Järjestämällä alkuperäinen kirjanpitoyhtälö saadaan osakkeenomistajien oma pääoma = varat - velat asiakkaalta myyjälle.
Toimittajien rahoitus on yleistä, kun perinteiset rahoituslaitokset eivät halua lainata yritykselle merkittäviä summia rahaa. Tämä voi johtua yksinkertaisesti siitä, että liiketoiminta on suhteellisen uutta ja / tai sillä ei ole merkittävää vakiintunutta luottoa. Yrityksen myyjä tulee poistamaan kuilu ja luomaan liikesuhde asiakkaaseen. Usein tämän tyyppisillä lainoilla on korkeampi korko. Korko viittaa määrään, jonka lainanantaja veloittaa luotonsaajalta minkä tahansa lainan muodossa, ilmaistuna yleensä prosentteina pääomasta. kuin pankkien tarjoama. Tämä kompensoi myyjiä suuremmasta maksukyvyttömyysriskistä.
Yritykset suosivat usein toimittajan rahoitusta ostaessaan välttämättömiä tavaroita, joita on saatavana myyjän varastosta. Käytäntö antaa heille mahdollisuuden saada kauppaluottoa Kauppaluotot Kauppa-luottolimiitti on keskenään liiketoimintaa harjoittavien edustajien välinen sopimus tai yhteisymmärrys, joka mahdollistaa tavaroiden ja palveluiden vaihdon ilman tarvetta lainata pankilta tai käyttää kertyneitä voittoja.
Toimittajan rahoitusjärjestely auttaa parantamaan myyjän ja asiakkaan suhdetta, koska siitä on molemminpuolista hyötyä. Lainanottaja säilyttää myös ottamalla lainaa muista lähteistä kuin pankista pankkirahoituksen, jota voidaan käyttää myöhemmin pääomavaltaiseen toimintaan.
Toimittajan rahoituksen tyypit
Toimittajan rahoitus on kahdessa päämuodossa: velkarahoitus ja oman pääoman rahoitus. Lainanmyyjärahoituksessa lainanottaja saa tuotteet tai palvelut myyntihintaan, mutta sovitulla korkomaksulla. Korkomaksu kertyy ajan myötä, ja lainanottaja voi joko maksaa lainan takaisin tai velka kirjataan luottotappiosta huonojen velkojen huonojen velkojen päiväkirjaan. Määritetään ensin, mitä termi huono velka tarkoittaa. Joskus yrityksen on tilikauden lopussa määriteltävä tilinpäätöstään määritettäessä, mikä osa saamisistaan on perittävissä. Se osa, jonka yrityksen mielestä on perimätön, on niin kutsuttu "huonojen velkojen kustannus". . Kun jälkimmäinen tapahtuu, lainanottaja ei voi tehdä uutta velkamyyjän rahoitusjärjestelyä myyjän kanssa.
Vaihtoehtoisesti myyjä tarjoaa pääomamyyjän rahoituksessa lainanottajan tarvitsemat tavarat tai palvelut vastineeksi sovitusta määrästä lainanottajan varastosta. Koska myyjälle maksetaan osakkeina, lainanottajan ei tarvitse maksaa käteistä takaisin.
Myyjästä tulee osakkeenomistaja ja hän osallistuu osinkojen vastaanottamiseen sekä merkittävien päätösten tekemiseen lainanottajan yrityksessä. Osakemyyjien rahoitus on yleistä startup-yritysten kanssa, jotka eivät ole vielä rakentaneet luottohistoriaa perinteisten luotonantajien kanssa.
Kuinka toimittajan rahoitus toimii
Kun myyjä ja asiakas ovat tehneet myyjän rahoitusjärjestelyn, lainanottajan on tehtävä ensimmäinen talletus. Lainan loppusumma ja kertyneet korot maksetaan sovitun ajanjakson aikana säännöllisinä takaisinmaksuina. Korkoprosentti voi vaihdella 5 prosentista 10 prosenttiin tai olla suurempi, riippuen osapuolten välisestä sopimuksesta.
On useita tilanteita, joissa lainanottaja voi päättää hankkia kauppaluottoja myyjältä sen sijaan, että lainaa rahoituslaitokselta. Yksi on se, kun lainanottaja ei täytä pankkien luotonantovaatimuksia. Tämä pakottaa luotonsaajan etsimään vaihtoehtoista vaihtoehtoa oston loppuunsaattamiseksi. Vaikka myyjät eivät tarjoa luottoa, he tekevät sen usein myynnin helpottamiseksi. Tällainen järjestely antaa myös korkeiden lippujen myyjille edun kilpailijoihinsa nähden.
Esimerkki toimittajan rahoituksesta
Oletetaan, että XYZ haluaa ostaa mainosjakaumaa ABC: ltä miljoonan dollarin hintaan. XYZ: llä ei kuitenkaan ole riittävästi pääomaa kaupan rahoittamiseen. Se voi maksaa vain 300 000 dollaria käteisenä, ja loput on lainattava. ABC on valmis solmimaan toimittajien rahoitusjärjestelyn XYZ: n kanssa jäljellä olevasta 700 000 dollarista.
ABC perii 10% korkoa ja vaatii velan maksamista seuraavan 24 kuukauden kuluessa. Myyjä haluaa myös, että mainosjakaumaa käytetään lainan vakuudena suojaamaan laiminlyönneiltä.
Toimittajan rahoituksen edut toimittajalle
Seuraava koskee myyjän (tai myyjän) rahoitusta yrityksen ostamiseen.
Eläkevirta
Yksi eduista, joista myyjät nauttivat, on kyky vastaanottaa elinkorkovirtoja myös sen jälkeen, kun se on lopettanut yrityksen hallinnan. Ostaja luottaa myyjään rahoituksen saamiseksi. Myyjä saa edelleen korkomaksut liiketoiminnan voitoista myös sen jälkeen, kun he myyvät yrityksen. Jos lainanottaja laiminlyö lainan takaisinmaksun, myyjä pidättää oikeuden ottaa takaisin liiketoiminnan tai myydä yrityksen varoja maksamattoman summan palauttamiseksi.
Säilyttää hallinnan
Myyjällä on myös valta päättää, suoritetaanko tapahtuma vai ei. Koska ostaja ei välttämättä pysty saamaan lainoja rahoituslaitoksilta, he ovat riippuvaisia myyjän liikearvosta kaupan rahoittamiseksi. Korkea hallinnan taso antaa myös myyjälle mahdollisuuden saada korkeampi myyntihinta.
Toimittajan rahoituksen edut ostajalle
Maksa velat käyttämällä yrityksen voittoja
Kun ostaja hankkii myyjältä rahoitusta yrityksen ostamiseen, hänen ei tarvitse suorittaa kaikkia maksuja kerralla. Sen sijaan he voivat käyttää yrityksen ansaitsemia voittoja säännöllisten maksujen suorittamiseen lainan hoitamiseksi. Tämä voi olla merkittävä etu ostajalle.
Vähemmän merkittäviä henkilökohtaisia varoja tarvitaan
Myyjärahoituksessa lainanottajan ei tarvitse käyttää henkilökohtaisia varoja omaisuuden tai yrityksen oston rahoittamiseen. Sen lisäksi, mitä ennakkomaksuja vaaditaan, ostaja voi rahoittaa loput lainojen takaisinmaksusta liiketoiminnan tuotoilla.
Liittyvät lukemat
Kiitos, että olet lukenut Finanssin selvityksen toimittajien rahoituksesta. Finance tarjoaa Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® -sertifikaatin. Liity 350 600+ opiskelijaan, jotka työskentelevät yrityksissä, kuten Amazon, J.P.Morgan ja Ferrari -sertifikaattiohjelmassa, niille, jotka haluavat viedä uransa seuraavalle tasolle. Seuraavat rahoitusresurssit ovat hyödyllisiä oppimisen jatkamiseksi ja urasi edistämiseksi:
- Bridge-laina Bridge-laina Bridge-laina on lyhytaikainen rahoitusmuoto, jota käytetään nykyisten velvoitteiden täyttämiseen ennen pysyvän rahoituksen saamista. Se tarjoaa välitöntä kassavirtaa, kun rahoitusta tarvitaan, mutta sitä ei ole vielä saatavilla. Tilapäislainalla on suhteellisen korkeat korot, ja se on tuettava jonkinlaisella vakuudella
- Velkakapasiteetti Velkakapasiteetti Velkakapasiteetilla tarkoitetaan yritykselle mahdollisesti aiheutuvan ja takaisin maksettavan velan kokonaismäärää velkasopimuksen ehtojen mukaisesti.
- Vähimmäisomavaraisuusasteet Vähimmäisomavaraisuusasteet Vakavaraisuussuhde ilmaisee liikeyritykselle aiheutuneen velan määrän useissa muissa taseissa, tuloslaskelmassa tai kassavirtalaskelmassa. Excel-malli
- Pyörivä velka Pyörivä velka Pyörivä velka ("revolveri", jota joskus kutsutaan myös luottorajaksi) ei sisällä kiinteitä kuukausimaksuja. Se eroaa kiinteämaksuisesta tai määräaikaisesta lainasta, jolla on taattu saldo ja maksurakenne. Sen sijaan uusiutuvien velkojen maksut perustuvat kuukausittaiseen luottotaseeseen.
