Tilinpäätös on kirjanpito yrityksen taloudellisesta tilanteesta ja toiminnasta tietyllä ajanjaksolla. Tilinpäätös osoittaa yrityksen taloudellisen suorituskyvyn ja vahvuuden. Yritys on oikeushenkilö, jonka yksityiset henkilöt, osakkeenomistajat tai osakkeenomistajat ovat perustaneet voittoa varten. Yritykset voivat tehdä sopimuksia, nostaa kanne ja nostaa kanne, omistaa omaisuuttaan, maksaa liittovaltion ja osavaltion veroja ja lainata rahaa rahoituslaitoksilta. . Kolme keskeistä tilinpäätöstä ovat tuloslaskelma tuloslaskelma tuloslaskelma tuloslaskelma on yksi yhtiön ydintilinpäätöksistä, joka osoittaa niiden voiton ja tappion tietyllä ajanjaksolla. Voitto tai tappio määritetään ottamalla kaikki tuotot ja vähentämällä kaikki kulut sekä operatiivisesta että muusta toiminnasta. Tämä lausunto on yksi kolmesta lausunnosta, joita käytetään sekä yritysrahoituksessa (mukaan lukien taloudellinen mallinnus) että kirjanpidossa. , tase Tase Tase on yksi kolmesta perustilinpäätöksestä. Nämä lausunnot ovat avainasemassa sekä taloudellisessa mallinnuksessa että kirjanpidossa. Tase näyttää yrityksen taseen loppusumman ja sen, miten nämä varat rahoitetaan joko velalla tai omalla pääomalla. Varat = velat + oma pääoma ja kassavirtalaskelma kassavirtalaskelma Kassavirtalaskelma (virallisesti nimeltään kassavirtalaskelma) sisältää tietoja siitä, kuinka paljon rahaa yritys on tuottanut ja käyttänyt tiettynä ajanjaksona. Se sisältää 3 osaa: rahat toiminnasta, rahat investoinneista ja rahat rahoituksesta. . Nämä kolme lausumaa liittyvät toisiinsa Miten kolme tilinpäätöstä linkitetään Miten kolme tilinpäätöstä liitetään toisiinsa? Selitämme, kuinka yhdistää 3 tilinpäätöstä yhteen taloudelliseen mallintamiseen ja arviointiin Excelissä. Nettotulojen ja kertyneiden voittojen, PP&E: n, poistot, investoinnit, käyttöpääoma, rahoitustoiminta ja kassatase yhdistetään kolmen lausuman rahoitusmallin luomiseksi. 3 Lausekemalli A 3 -mallilinkki yhdistää tuloslaskelman, taseen ja kassavirtalaskelma yhdeksi dynaamisesti liitetyksi rahoitusmalliksi. Esimerkkejä, opas. Tilinpäätöksen analysointi voi auttaa analyytikkoa arvioimaan yrityksen kannattavuutta ja maksuvalmiutta. Tilinpäätös on monimutkainen. On parasta tutustua niihin tarkastelemalla esimerkkejä tilinpäätöksistä.
Tässä artikkelissa tarkastelemme joitain esimerkkejä tilinpäätöksistä Amazon.com, Inc. -yhtiöltä saadaksemme tarkemman käsityksen tilinpäätöksessä esitetyistä tileistä ja eristä.
Opi analysoimaan tilinpäätöstä Corporate Finance Instituten tilinpäätöksen lukemisen kurssilla!
# 1 Esimerkkejä tilinpäätöksistä - kassavirtalaskelma
Ensimmäinen esimerkki tilinpäätöksestämme on kassavirtalaskelma. Kassavirtalaskelma näyttää muutokset yhtiön kassassa tilikauden aikana. Rahavirtalaskelmassa käytetään nettotulosta. Nettotuotot Nettotuotot ovat keskeinen rivi paitsi tuloslaskelmassa, myös kaikissa kolmessa ydintilinpäätöksessä. Vaikka tulos saavutetaan tuloslaskelmassa, nettotulosta käytetään myös sekä taseessa että kassavirtalaskelmassa. tuloslaskelmassa ja mukauttaa sen muihin kuin käteisvaroihin liittyviin kuluihin. Tämä tehdään käteisvarojen muutoksen löytämiseksi kauden alusta kauden loppuun.
Useimmat yritykset aloittavat tilinpäätöksensä tuloslaskelmassa. Amazon (NASDAQ: AMZN) kuitenkin aloittaa vuosittaisen 10-K-raporttinsa tilinpäätösosion kassavirtalaskelmallaan.
Kassavirtalaskelma alkaa nettotuloksesta ja mukauttaa sen muihin kuin käteisvaroihin liittyviin kuluihin, taseen muutoksiin sekä muihin käteisvaroihin ja -kuitteisiin. Toisin sanoen, se mukauttaa sen liiketoiminnan rahavirtaan liiketoiminnan kassavirta Liiketoiminnan kassavirta on yrityksen kassavirtalaskelman osa, joka edustaa määrää rahaa, jonka yritys tuottaa (tai kuluttaa) liiketoiminnan harjoittamisen aikana. Aikavälillä. Liiketoimintaan sisältyy tulojen tuottaminen, kulujen maksaminen ja käyttöpääoman rahoittaminen. Sijoitustoiminnan kassavirta Sijoitustoiminnan kassavirta on yrityksen kassavirtalaskelman osa, joka näyttää kuinka paljon rahaa on käytetty (tai tuotettu) investointeihin tiettynä ajanjaksona. Investointitoiminta sisältää pitkäaikaisten varojen ostot, yritysostot ja sijoitukset jälkimarkkinakelpoisiin arvopapereihin sekä rahoitustoiminnan Rahoitustoiminnan kassavirta Rahoitustoiminnan rahavirta on yrityksen tietyllä ajanjaksolla tuottaman rahoituksen nettomäärä, jota käytetään rahoittaa sen liiketoimintaa. Rahoitustoiminta sisältää oman pääoman liikkeeseenlaskun ja takaisinmaksun, osinkojen maksamisen, lainojen liikkeeseenlaskun ja takaisinmaksun sekä pääomavuokravelvoitteet.
Seuraavassa selitetään Amazonin kassavirtalaskelmassa lueteltuja rivikohtia. Huomaa, että tietyt erät, kuten "Muut toimintakulut, netto", määritellään usein eri yhtiöiden toimesta:
Toiminta:
Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden poistot (…) Poistokulut Poistokuluja käytetään vähentämään laitosten, käyttöomaisuuden ja laitteiden arvoa vastaamaan niiden käyttöä ja kulumista ajan myötä. Poistokuluja käytetään vastaamaan paremmin pitkäaikaisen omaisuuserän kustannuksia ja arvoa sen suhteessa sen tuottamaan tuloon. : ei-käteinen kulu, joka edustaa omaisuuden (esim. tehdaslaitteiden) heikkenemistä. Lisäys nettokäteisiin.
Osakeperusteinen korvaus Osakeperusteinen korvaus Osakeperusteinen korvaus (jota kutsutaan myös osakeperusteiseksi korvaukseksi tai oman pääoman korvaukseksi) on tapa maksaa yrityksen työntekijöille ja johtajille, joilla on omistusosuuksia yrityksessä. Sitä käytetään yleensä motivoimaan työntekijöitä heidän tavanomaisen kassapohjaisen palkkansa lisäksi ja mukauttamaan heidän etunsa yrityksen etuihin. : ei-käteinen kulu yrityksen myöntäminä optio-oikeuksina Optio-oikeus Optio-oikeus on kahden osapuolen välinen sopimus, joka antaa ostajalle oikeuden ostaa tai myydä kohde-etuutena olevia osakkeita ennalta määrättyyn hintaan ja tietyn ajanjakson kuluessa. Optio-oikeuksien myyjää kutsutaan optio-oikeuksien kirjoittajaksi, jossa myyjälle maksetaan palkkio optioiden ostajan ostamasta sopimuksesta. tai muut osakekohtaiset korvaukset työntekijöille osana heidän palkka- ja palkkasopimuksiaan. Lisäys nettokäteisiin.
Liiketoiminnan muut kulut, netto: ei-käteinen kulu, joka liittyy ensisijaisesti Amazonin aineettomien hyödykkeiden poistoihin Aineettomat hyödykkeet IFRS-standardien mukaan aineettomat hyödykkeet ovat tunnistettavissa olevia, ei-monetaarisia varoja, joilla ei ole fyysistä sisältöä. Kuten kaikki varat, myös aineettomat hyödykkeet ovat sellaisia, joiden odotetaan tuottavan taloudellista tuottoa yritykselle tulevaisuudessa. Pitkäaikaisena omaisuuseränä tämä odotus ulottuu yli vuoden. . Lisäys nettokassalle.
Muut kulut (tuotot), netto: valuuttamääräisiin ja osaketodistuksiin liittyvät muut kuin käteiskustannusoptiot Optiotodistukset Optiotodistukset ovat pörssissä kaupankäynnin kohteena olevan yrityksen liikkeeseen laskemia optioita, jotka antavat sijoittajille oikeuden (mutta ei velvoitetta) ostaa yrityksen osakkeita tiettyyn hintaan tietyn ajanjakson aikana . Kun sijoittaja käyttää optiota, he ostavat osakkeet, ja tuotot ovat yrityksen pääoman lähde. arvostukset.
Laskennalliset verot Laskennalliset verovelat / -saamiset Laskennallinen verovelka tai -saamiset syntyvät, kun kirjanpitoveron ja tosiasiallisen tuloveron välillä on väliaikaisia eroja. On olemassa lukuisia liiketapahtumia, jotka voivat luoda väliaikaisia eroja kirjanpitotulojen ja verotettavien tulojen välillä ennen veroja ja luoda näin laskennallisia verosaamisia tai -velkoja: kirjanpitoveron ja todellisen tuloveron väliaikaiset erot. Yrityksen maksama vero voi olla erilainen kuin se on velkaa.
Käyttöomaisuuden ja velkojen muutokset Nettokäyttöpääoma Nettokäyttöpääoma (NWC) on erotus yhtiön taseen lyhytaikaisista varoista (ilman käteistä) ja lyhytaikaisista veloista (ilman velkaa). Se mittaa yrityksen maksuvalmiutta ja sen kykyä täyttää lyhytaikaisia velvoitteita sekä liiketoiminnan rahasto-operaatioita. Ihanteellinen asema on: liiketoiminnan varojen tai velkojen muut kuin käteisvarat. Esimerkiksi myyntisaamisten lisäys on myynti tai tulonlähde, josta ei saatu varsinaista käteistä, mikä johtaa vähennykseen. Sitä vastoin ostovelkojen kasvu tarkoittaa tulojen ostoa tai käyttöä, jos todellista käteistä ei käytetty, mikä johtaa nettokassan lisäykseen.
Investointitoiminta:
Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden ostot PP&E (Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet) PP&E (Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet) on yksi taseen ydinmateriaalista. PPX: ään vaikuttavat Capex, poistot ja käyttöomaisuuden hankinnat / luovutukset. Nämä varat ovat avainasemassa yrityksen toiminnan ja tulevien menojen taloudellisessa suunnittelussa ja analyysissä (…): kasvien, omaisuuden ja laitteiden ostot ovat käteisvaroja. Vähennys nettokassasta.
Tuotot kiinteistöjen ja laitteiden kannustimista: tämä rivi on lisätty lisätietoja Amazonin kiinteistö- ja laitteistohankinnoista. Kiinteistö- ja laitetoimittajilta saadut kannustimet kirjataan Amazonin kustannusten pienenemisenä ja siten käteisen käytön vähenemisenä.
Yritysostot Hankinta Yrityskaupalla tarkoitetaan yrityskauppaa, jossa yksi yritys ostaa osan tai kaikki toisen yhtiön osakkeet tai varat. Yritysostot tehdään tyypillisesti kohdeyrityksen vahvuuksien hallitsemiseksi ja niiden rakentamiseksi ja synergioiden hyödyntämiseksi. , nettona hankitut rahat ja muut: käteisvarat, joita käytetään muiden yritysten hankintaan, vähennettynä hankinnan seurauksena hankitulla rahalla. Vähennys nettokassasta.
Jälkimarkkinakelpoisten arvopapereiden myynti ja maturiteetit Jälkimarkkinakelpoiset arvopaperit Markkinakelpoiset arvopaperit ovat rajoittamattomia lyhytaikaisia rahoitusinstrumentteja, jotka lasketaan liikkeeseen joko oman tai julkisesti noteeratun yhtiön oman pääoman ehtoisiin arvopapereihin. Liikkeeseenlaskijayritys luo nämä välineet nimenomaan tarkoitukseen kerätä varoja liiketoiminnan ja laajentumisen edelleen rahoittamiseksi. : myynti tai tuotot, jotka on saatu hallussaan jälkimarkkinakelpoisia arvopapereita (vuoden kuluessa erääntyviä lyhytaikaisia rahoitusinstrumentteja) eräpäivään saakka. Lisäys nettokäteisiin.
Jälkimarkkinakelpoisten arvopapereiden ostot: jälkimarkkinakelpoisten arvopapereiden osto. Vähennys nettokassasta.
Rahoitustoiminta:
Pitkäaikaisten lainojen tuotot Pitkäaikaiset velat Pitkäaikaiset velat (LTD) ovat mitä tahansa yrityksen hallussa olevia maksamattomia velkoja, joiden maturiteetti on vähintään 12 kuukautta. Se on luokiteltu pitkäaikaiseksi velaksi yhtiön taseessa. LTD: n erääntymisaika voi vaihdella 12 kuukaudesta yli 30 vuoteen, ja velkatyypit voivat sisältää joukkovelkakirjoja, asuntolainoja ja muita: käteinen, joka saadaan pääoman hankinnasta laskemalla liikkeeseen pitkäaikainen velka. Lisäys nettokäteisiin.
Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut ja muut: pitkäaikaisten velkojen takaisinmaksuun käytetyt rahat. Vähennys nettokassasta.
Lainan päämies Lainan pääoma on niiden nimellisarvo. Se on arvopaperista tai joukkovelkakirjalainasta maksettu alkuinvestointi, joka ei sisällä saatuja korkoja. vuokrasopimusten takaisinmaksut Vuokrasopimusluokitukset Vuokrasopimukset sisältävät operatiiviset vuokrasopimukset ja vuokrasopimukset. Vuokrasopimus on eräänlainen liiketoimi, jonka yritys tekee saadakseen oikeuden käyttää omaisuutta. Vuokrasopimuksessa yhtiö maksaa toiselle osapuolelle sovitun rahasumman, toisin kuin vuokran, vastineeksi hyödykkeen käytöstä. velvollisuudet: käteinen, jota käytetään pääomalainavastuun pääoman palauttamiseen. Vähennys nettokassasta.
Lainan takaisinmaksut Lainan päämaksu on maksu kohti alkuperäistä velkaa. Toisin sanoen päämaksu on lainan maksu, joka vähentää jäljellä olevaa lainan määrää sen sijaan, että sitä sovellettaisiin lainasta perittävän koron maksamiseen. rahoitusleasingvelvoitteet: rahat, jotka on käytetty rahoitusleasingsitoumusten pääoman takaisinmaksuun. Vähennys nettokassasta.
Valuuttakurssivaikutus käteiseen ja rahavaroihin Valuuttariski Valuuttariski tai valuuttakurssiriski viittaa sijoittajien tai eri maissa toimivien yritysten altistumiseen yhden valuutan arvonmuutoksista johtuville arvaamattomille voitoille tai tappioille. suhteessa toiseen valuuttaan. : valuuttakurssien vaikutus valuuttamääräiseen käteiseen.
Rahavirtaa koskevat lisätiedot:
Pitkäaikaisten lainojen koroista maksetut rahat: käteinen käyttää maksamaan kertyneitä korkoja pitkäaikaisista veloista.
Rahat koron pääomasta ja rahoitusleasingveloista: käteisvarat kertyneen koron maksamiseksi pääoma- ja rahoitusleasingveloista.
Tuloveroina maksetut rahat Tuloverojen kirjanpito Tuloverot ja niiden kirjanpito on keskeinen osa yritysrahoitusta. Käsitteellinen käsitys tuloverojen kirjanpidosta antaa yritykselle mahdollisuuden ylläpitää taloudellista joustavuutta. Verot ovat monimutkainen kenttä, jota on helppo selata, ja hämmentää usein jopa taitavimpia finanssianalyytikkoja. ilman hyvityksiä: käteiskäyttö tuloverojen maksamiseen.
Investoinnilla hankitut aineelliset hyödykkeet: uusilla vuokrasopimuksilla hankittujen käyttöomaisuushyödykkeiden arvo tilikaudella.
Rakennusmuotoisiin vuokrasopimuksiin hankitut aineelliset hyödykkeet: tilikauden aikana uusilla rakennusmalleilla vuokrattujen hankittujen aineellisten hyödykkeiden arvo.
# 2 Esimerkkejä tilinpäätöksistä - tuloslaskelma
Seuraava esimerkki tilinpäätöksen esimerkeistä on tuloslaskelma. Tuloslaskelma on ensimmäinen paikka analyytikoille tarkastella, jos he haluavat arvioida yrityksen kannattavuuden Kannattavuusasteet Kannattavuusasteet ovat analyyttisten ja sijoittajien käyttämiä taloudellisia mittareita mittaamaan ja arvioimaan yrityksen kykyä tuottaa tuloja (voittoja) suhteessa tuotot, taseen varat, toimintakustannukset ja oma pääoma tiettynä ajanjaksona. Ne osoittavat, kuinka hyvin yritys käyttää varojaan tuottamaan voittoa.
Haluatko oppia lisää taloudellisesta analyysistä ja yrityksen kannattavuuden arvioinnista? Talousmallinnus- ja arvostusanalyytikko (FMVA) ® -sertifikaattiohjelma FMVA®-sertifiointi Liity 350 600+ opiskelijaan, jotka työskentelevät Amazonin, J.P.Morganin ja Ferrarin kaltaisissa yrityksissä, opettamaan sinulle kaiken, mitä sinun tarvitsee tietää tullaksesi maailmanluokan rahoitusanalyytikkona!
Tuloslaskelmassa tarkastellaan yrityksen taloudellista kehitystä tietyllä ajanjaksolla, yleensä tilikausilla tai vuodella. Tämä jakso on yleensä merkitty lauseen yläosaan, kuten yllä näkyy. Tuloslaskelma sisältää tietoja myyntituotoista. Liikevaihto on yrityksen koko kauden aikana kirjaaman tavaroiden ja palvelujen myynnin arvo. Liikevaihto (jota kutsutaan myös myynniksi tai tuotoksi) muodostaa yrityksen tuloslaskelman alun ja sitä pidetään usein yrityksen "ylimpänä rivinä". , myyntikustannukset Myytyjen tavaroiden kustannukset (COGS) Myytyjen tavaroiden kustannukset (COGS) mittaa kaikkien tuotteiden tai palvelujen tuotannosta aiheutuvia ”suoria kustannuksia”. Se sisältää materiaalikustannukset, välittömät työvoimakustannukset ja suorat tehtaan yleiskustannukset, ja se on suoraan verrannollinen tuloihin. Kun tulot kasvavat, tavaroiden tai palvelujen tuottamiseen tarvitaan enemmän resursseja. COGS on usein toimintakulut ja muut kulut.
Seuraavassa selitetään Amazonin tuloslaskelmassa lueteltuja rivikohtia:
Liiketulos (EBIT):
Tuotteiden nettomyynti: tulot, jotka saadaan Amazonin tuotemyynnistä, kuten Amazonin ensimmäisen osapuolen vähittäismyynnistä ja alkuperätuotteista (esim. Amazon Echo)
Palvelujen nettomyynti: Amazonin palvelujen myynnistä saatavat tulot. Tähän sisältyy Amazon Web Services (AWS) -tuotot, tilauspalvelut jne.
Myynnin hinta: kustannukset, jotka liittyvät suoraan Amazonin tuotteiden ja palvelujen myyntiin. Esimerkiksi Amazon-tuotteiden valmistukseen käytettyjen raaka-aineiden kustannukset ovat myyntikustannuksia.
Toteutus: Amazonin täyttämisprosessiin liittyvät kulut. Amazonin täyttöprosessi sisältää tuotteiden varastoinnin, poiminnan, pakkaamisen, lähettämisen ja käsittelyn.
Markkinointi 5 P: tä markkinoinnista 5 P: n markkinointi - tuote, hinta, myynninedistäminen, paikka ja ihmiset - ovat keskeisiä markkinoinnin elementtejä, joita käytetään yrityksen strategiseen sijoittamiseen. 5 P: tä: Amazonin ja sen tuotteiden ja palvelujen mainontaan ja markkinointiin liittyvät kulut. Markkinointikulut ryhmitellään usein myynti-, yleiset ja hallinnolliset kulut, mutta Amazon on päättänyt jakaa ne omaksi rivikseen.
Teknologia ja sisältö: Amazonin AWS-segmentin käytöstä aiheutuvat kustannukset.
Yleiset ja hallinnolliset myynti-, hallinto- ja yleiskustannukset Yleiset myynti-, hallinto- ja yleiskustannukset sisältävät kaikki yrityksen tuotantokustannukset tietyllä ajanjaksolla. Tämä sisältää kulut, kuten vuokra, mainonta, markkinointi, kirjanpito, oikeudenkäynnit, matka, ateriat, johdon palkat, bonukset ja paljon muuta. Toisinaan se voi sisältää myös poistot: toimintakulut, jotka eivät liity suoraan Amazonin tuotteiden tai palvelujen tuottamiseen. Näitä kustannuksia kutsutaan joskus valmistuksen ulkopuolisiksi tai yleiskustannuksiksi. Näihin sisältyvät vuokrat, vakuutukset, esimiesten palkat, yleishyödylliset palvelut ja muut vastaavat kulut.
Liiketoiminnan muut kulut, netto: kulut, jotka liittyvät ensisijaisesti Amazonin aineettomien hyödykkeiden poistoihin.
Liiketulos Liiketulos Liiketulos, jota kutsutaan myös liikevoitoksi tai tuloksi ennen korkoja ja veroja (EBIT) on tulojen määrä, joka on jäljellä välittömien ja välillisten operatiivisten kustannusten vähentämisen jälkeen. Korkokuluja, korkotuloja ja muita ei-operatiivisia tulonlähteitä ei oteta huomioon laskettaessa liikevoittoa: kaikkien toimintakulujen (liiketoiminnan suoraan toimintaan liittyvät kulut) jälkeen jäljellä olevat tuotot vähennetään. Tunnetaan myös nimellä EBIT EBIT Guide EBIT tarkoittaa tulosta ennen korkoja ja veroja ja on yksi viimeisistä tuloslaskelman välisummista ennen nettotuloja. Liikevoittoa kutsutaan joskus myös liiketoiminnan tuotoksi, ja sitä kutsutaan tälle, koska se saadaan vähentämällä kaikki toimintakulut (tuotanto- ja muut kuin tuotantokustannukset) myyntituloista. .
Nettotulot:
Korkotuotot: tulot, jotka Amazon tuottaa ylimääräisen käteisvarojen sijoittamisesta. Amazon sijoittaa tyypillisesti ylimääräistä rahaa sijoitusluokan joukkovelkakirjaluokituksiin. Joukkolainaluokitukset kuvaavat yritysten tai valtion joukkovelkakirjojen luottokelpoisuutta. Luottoluokituslaitokset julkaisevat luokitukset, ja niissä arvioidaan joukkovelkakirjalainan liikkeeseenlaskijan taloudellinen vahvuus ja kyky maksaa takaisin joukkovelkakirjalainan pääoma ja korko sopimuksen mukaisesti., lyhyen tai keskipitkän aikavälin korkosijoitukset Korkosijoitukset Korkosijoitetut arvopaperit ovat eräänlainen velkainstrumentti, joka tuottaa tuottoa säännöllisinä tai kiinteinä korkoina ja takaisinmaksuina AAA-luokitelluilla rahamarkkinoilla Rahamarkkinat Rahat markkinat ovat järjestäytyneet pörssimarkkinat, joilla osallistujat voivat lainata ja lainata lyhytaikaisia, laadukkaita velkapapereita, joiden keskimääräinen maturiteetti on.
Korkokulut Korkokulut Korkokulut syntyvät yrityksestä, joka rahoittaa velka- tai pääomaleasingillä. Korko on tuloslaskelmassa, mutta se voidaan laskea myös velka-aikataulun kautta. Aikataulun tulisi kuvata kaikki yrityksen taseessa olevat suurimmat velat ja korko laskea kertomalla: kulut, jotka liittyvät kertyneisiin korkoihin pääoma- ja rahoitusleasingveloista sekä pitkäaikaisiin velkoihin.
Muut tuotot (kulut), netto: valuutan ja oman pääoman optioiden arvostamiseen liittyvät tuotot tai kulut.
Tulos ennen tuloveroja Tulos ennen veroja (EBT) Tulos ennen veroja (EBT) saadaan vähentämällä kaikki asiaankuuluvat toimintakulut ja korkokulut myyntituloista. Ansiota ennen veroja käytetään yrityksen kannattavuuden analysointiin ilman sen verojärjestelmän vaikutuksia. Tämä tekee eri osavaltioiden tai maiden yritysten vertailukelpoisemmiksi: Amazonin tuotot toiminta- ja korkokulujen jälkeen on vähennetty.
Tuloverot: tuloveron määrään liittyvät kulut, jotka Amazonin on maksettava tilivuoden aikana. Varainhoitovuosi (FY). Varainhoitovuosi (FY) on 12 kuukauden tai 52 viikon ajanjakso, jota hallitukset ja yritykset käyttävät kirjanpitotarkoituksiin vuosikertomusten laatimiseksi. . Tilikausi (FY) ei välttämättä seuraa kalenterivuotta. Se voi olla ajanjakso, kuten 1. lokakuuta 2009 - 30. syyskuuta 2010..
Pääomaosuusmenetelmä Pääomaosuus Pääomaosuusmenetelmä on eräänlainen kirjanpito, jota käytetään sijoituksissa. Tätä menetelmää käytetään, kun sijoittajalla on huomattava vaikutusvalta kohdeyritykseen, mutta ei täyttä määräysvaltaa siinä, kuten emoyrityksen ja tytäryrityksen suhteessa. Tämä eroaa konsolidointimenetelmästä, jossa sijoittaja harjoittaa täysin kontrolloitua sijoitustoimintaa ilman veroja: suhteelliset tappiot tai tuotot yrityksiltä, joissa Amazon omistaa vähemmistöosuuden. Vähemmistöosuus Vähemmistöosuudella tarkoitetaan omistusta yrityksessä, joka on alle 50 prosenttia osakkeiden kokonaismäärästä äänimäärästä. Pohjimmiltaan vähemmistösijoittajat eivät käytä yritystä määräysvallassa äänten kautta, joten heillä ei ole juurikaan vaikutusta koko päätöksentekoprosessiin. .
Nettotulot: tulojen määrä, joka jää jäljelle sen jälkeen, kun Amazon on maksanut kaikki kulut.
Tulos / osake (EPS):
Laimentamaton osakekohtainen tulos Tulos / osake (EPS) Tulos / osake (EPS) on keskeinen mittari, jota käytetään määrittämään yhteisen osakkeenomistajan osuus yhtiön tuloksesta. EPS mittaa jokaisen kantaosakkeen voiton: osakekohtainen tulos laskettuna ulkona olevien osakkeiden perusmäärällä.
Laimennettu osakekohtainen tulos: osakekohtainen tulos laskettuna laimennettujen osakkeiden lukumäärällä.
Painotettu keskiarvo osakkeita Painotettu keskiarvo ulkona olevia osakkeita Painotettu keskimääräinen osakkeiden keskiarvo viittaa yhtiön osakkeiden lukumäärään, joka lasketaan sen jälkeen, kun osakekannan muutoksista on tehty oikaisu raportointikauden aikana. Painotettujen keskimääräisten osakkeiden lukumäärää käytetään laskettaessa mittareita, kuten osakekohtainen tulos (EPS) yhtiön tilinpäätöksessä, jota käytetään osakekohtaisen tuloksen laskeminen: painotettu keskimääräinen osakemäärä uusien osakeantien huomioon ottamiseksi koko vuoden ajan. Laskenta toimii siten, että otetaan koko vuoden ulkona olevien osakkeiden painotettu keskiarvo katetun tilikauden määrän perusteella.
Esimerkiksi yhtiöllä on 100 osaketta ulkona vuoden alussa. Ensimmäisen vuosineljänneksen lopussa yhtiö laskee liikkeeseen vielä 50 osaketta, jolloin ulkona olevien osakkeiden kokonaismäärä on 150. Osakkeiden painotetun keskiarvon laskenta näyttäisi olevan seuraava:
100*0.25 + 150*0.75 = 131.25
Perus: markkinoilla ulkona olevien osakkeiden lukumäärä tilinpäätöspäivänä.
Laimennetut laimennetut osakkeet ulkona Täysin laimennettu osakekanta on niiden osakkeiden kokonaismäärä, jotka yrityksellä olisi, jos kaikki laimennetut arvopaperit käytettäisiin ja muunnettaisiin osakkeiksi. : liikkeeseen laskettujen osakkeiden lukumäärä, jos kaikki vaihtovelkakirjat (esim. vaihtovelkakirjalaina, vaihtovelkakirjalaina Vaihtovelkakirjalaina Vaihtovelkakirjalaina on eräänlainen velkapaperi, joka antaa sijoittajalle oikeuden tai velvollisuuden vaihtaa joukkovelkakirja ennalta määritettyyn määrään osakkeita liikkeeseen laskevan yrityksen tietyinä aikoina joukkovelkakirjan elinaikana. Vaihtovelkakirjalaina on hybridivakuus).
# 3 Esimerkkejä tilinpäätöksistä - tase
Viimeinen lausunto, jota tarkastelemme esimerkkinä tilinpäätöksistämme, on tase. Taseessa näkyy yrityksen omaisuuserät Omaisuuslajit Yleisiä omaisuuseriä ovat lyhytaikaiset, pitkäaikaiset, fyysiset, aineettomat, toiminnalliset ja käyttämättömät. Vastuiden oikea tunnistaminen ja vastuiden selvittäminen Vastuu Vastuu on yrityksen taloudellinen velvoite, joka johtaa yrityksen tuleviin taloudellisiin etuihin uhriksi muille yhteisöille tai yrityksille. Velka voi olla vaihtoehto pääomalle yrityksen rahoituslähteenä. , ja osakkeenomistajien oma pääoma Osakkeenomistajat Oma pääoma Osakkeenomistajien oma pääoma (tunnetaan myös nimellä Oma pääoma) on yhtiön taseen tili, joka koostuu osakepääomasta ja kertyneistä voittovaroista. Se edustaa myös varojen jäännösarvoa vähennettynä veloilla. Järjestämällä alkuperäinen kirjanpitoyhtälö saadaan osakkeenomistajien oma pääoma = varat - velat tiettynä ajankohtana.
Opi kuinka maailmanluokan finanssianalyytikko käyttää näitä kolmea tilinpäätöstä Finance's Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ® -sertifikaattiohjelman kanssa. FMVA® Certification Join 350 600+ opiskelijaa, jotka työskentelevät yrityksissä, kuten Amazon, J.P.Morgan ja Ferrari!
Toisin kuin tuloslaskelmassa ja kassavirtalaskelmassa, joissa esitetään yrityksen taloudelliset tiedot tilikaudella, tase on katsaus yrityksen talouteen tiettynä ajankohtana. Tämä näkyy yllä päivämäärää koskevalla rivillä. Muihin tilinpäätösesimerkkeihin verrattuna siinä ilmoitetaan ”31. joulukuuta 2017” eikä ”31. joulukuuta 2017 päättyneelle vuodelle”. Näyttämällä tilannekuvia eri ajanjaksoista tase näyttää yrityksen kirjanpidon muutokset.
Seuraavassa selitetään Amazonin taseessa lueteltuja rivikohtia:
Varat:
Rahat ja pankkisaamiset Rahavarat Rahavarat ovat taseen kaikista varoista likvideimpiä. Rahavarat sisältävät rahamarkkinapaperit, pankkiirin hyväksynnät: käteinen tai erittäin likvidit varat ja lyhytaikaiset sitoumukset, jotka voidaan muuntaa nopeasti rahaksi.
Kaupaksikäyvät arvopaperit: lyhytaikaiset rahoitusvälineet, jotka erääntyvät vuoden kuluessa.
Varastot Inventory Inventory on taseessa oleva vaihtotase, joka koostuu kaikista yrityksen kertyneistä raaka-aineista, keskeneräisistä tuotteista ja valmiista tavaroista. Sitä pidetään usein epälikvidimpänä kaikista lyhytaikaisista varoista - joten se suljetaan pois osoittajan pika-laskennassa. : tällä hetkellä varastossa myytävänä olevat tavarat, keskeneräiset tuotteet ja materiaalit, joita käytetään tavaroiden tai palvelujen tuottamiseen.
Myyntisaamiset Myyntisaamiset Myyntisaamiset (AR) edustavat yrityksen luottomyyntiä, jota sen asiakkaat eivät ole vielä maksaneet kokonaan, taseen lyhytaikainen omaisuus. Yritykset antavat asiakkaidensa maksaa maksaa kohtuullisella, pitkällä aikavälillä, edellyttäen, että ehdoista on sovittu. , verkko ja muut: sellaisen yrityksen luottomyynti, jota asiakkaat eivät ole vielä maksaneet kokonaan.
Liikearvo Liikearvo Kirjanpidossa liikearvo on aineeton hyödyke. Liikearvon käsite tulee esiin, kun yritys, joka haluaa ostaa toisen yrityksen, on valmis maksamaan hinnan, joka on huomattavasti korkeampi kuin yrityksen nettovarallisuuden käypä arvo. Liikearvon aineettoman hyödykkeen muodostavat elementit: yrityksen hankinnasta maksetun hinnan ja kohdeyrityksen nettovarallisuuden käyvän markkina-arvon välinen ero.
Muut varat: Amazonin hankkimat aineettomat hyödykkeet ilman poistoja. Tämä sisältää videoita, musiikkisisältöä ja pitkäaikaisia laskennallisia verosaamisia.
Velat:
Ostovelat Ostovelat Ostovelat ovat velkoja, jotka syntyvät, kun organisaatio vastaanottaa tavaroita tai palveluja toimittajiltaan luottona. Ostovelat maksetaan takaisin vuoden kuluessa tai yhden toimintajakson aikana (kumpi on pidempi). AP: tä pidetään yhtenä likvidimpien lyhytaikaisten velkojen muodoista: lyhytaikaiset velat, jotka syntyvät, kun Amazon ostaa tavaroita toimittajilta luotolla.
Siirtovelat Siirtovelat Siirtovelat ovat kuluja, jotka kirjataan, vaikka käteistä ei olisi maksettu. Nämä kulut yhdistetään yleensä tuloihin GAAP: n (General Accepted Accounting Principles) mukautusperiaatteen avulla. ja muut: velat, jotka liittyvät ensisijaisesti Amazonin lunastamattomiin lahjakortteihin, vuokrasopimuksiin ja omaisuuden eläkevastuisiin, lyhytaikaisiin velkoihin, hankittuun digitaalisen median sisältöön jne
Ansaitsemattomat tulot Laskennalliset tulot Laskennalliset tulot syntyvät, kun yritys saa maksun tavaroista ja / tai palveluista, joita se ei ole vielä ansainnut. Suoriteperusteisessa kirjanpidossa tulot kirjataan vasta, kun ne on ansaittu. Jos asiakas maksaa tavaroista / palveluista etukäteen, yritys ei kirjaa tuloja tuloslaskelmaansa ja kirjaa sen sijaan: tulot, jotka syntyvät, kun maksu vastaanotetaan tavaroista tai palveluista, joita ei ole vielä toimitettu tai jotka ovat täyttyneet. Ansaitsemattomat tulot ovat seurausta tulojen kirjaamisperiaatteista. Tulojen kirjaamisen periaate Tulojen kirjaamisen periaate määrää prosessin ja ajoituksen, jonka mukaan tulot kirjataan ja kirjataan erään yrityksen tilinpäätöksessä. Teoreettisesti on olemassa useita ajankohtia, jolloin yritykset voivat tunnistaa tulot. Yhdysvaltojen GAAP- ja IFRS-standardien mukaisesti.
Pitkä-aikainen velka: yrityksen hallussa olevien lainojen määrä, joiden maturiteetti on vähintään 12 kuukautta.
Muut pitkäaikaiset velat: Amazonin muut pitkäaikaiset velat, jotka sisältävät pitkäaikaisia pääoma- ja rahoitusleasingvelkoja, rakennusvelkoja, verotuloja, pitkäaikaisia laskennallisia verovelkoja jne. (Amazonin vuoden 2017 vuosikertomuksen liite 6).
Osakkeenomistajien oma pääoma:
Etuosakkeet Etuosakkeet Etuosakkeet (etuoikeutetut osakkeet, etuoikeutetut osakkeet) ovat osakkeiden omistusluokka yrityksessä, jolla on etuoikeus yhtiön varoihin kantaosakkeisiin nähden. Osakkeet ovat vanhempia kuin kantaosakkeet, mutta ovat nuorempia suhteessa velkaan, kuten joukkovelkakirjoihin. : osakeyhtiö, joka edustaa omistusta yhtiössä. Etuoikeutetuilla osakkeenomistajilla on etuoikeus yhtiön varoihin ja tuloihin verrattuna tavallisiin osakkeenomistajiin. Etuoikeutetut osakkeenomistajat asetetaan etusijalle osinkojen suhteen. Osingonjako Osuus on osa voitoista ja kertyneistä voittovaroista, jonka yhtiö maksaa osakkeenomistajilleen. Kun yritys tuottaa voittoa ja kertyä voittovoittoja, nämä voitot voidaan joko sijoittaa uudelleen liiketoimintaan tai maksaa osakkeenomistajille osinkona. mutta heillä ei ole äänioikeutta yhtiössä.
Kantaosakkeet Kantaosakkeet ovat eräänlainen arvopaperi, joka edustaa yrityksen oman pääoman omistamista. On muita ehtoja - kuten kantaosakkeet, kantaosakkeet tai äänivallat - jotka vastaavat kantaosaketta. : osakeyhtiö, joka edustaa omistusta yhtiössä. Tavalliset osakkeenomistajat voivat osallistua yrityspäätöksiin äänestämällä.
Omat osakkeet Omat osakkeet Omat osakkeet tai takaisin hankitut osakkeet ovat osa aiemmin liikkeeseen laskettuja osakkeita, jotka yritys on ostanut tai ostanut osakkeenomistajilta. Nämä takaisin hankitut osakkeet ovat sitten yrityksen hallussa omaa myyntiä varten. Ne voivat joko olla yrityksen hallussa tai yritys voi jättää osakkeet eläkkeelle hankintamenoon: Oma osakekanta, joka tunnetaan myös nimellä hankittu osakekanta, edustaa ulkona olevia osakkeita, jotka on hankittu. Osakkeiden hankinta Osakkeiden hankinnalla tarkoitetaan, kun julkisen yrityksen johto päättää ostaa takaisin aiemmin yleisölle myytyjä yhtiön osakkeita. Yritys voi päättää ostaa osakkeensa lähettämällä markkinatiedot siitä, että sen osakekurssi todennäköisesti nousee, paisuttaa liikkeeseen laskettujen osakkeiden määrällä (esim. Osakekohtainen tulos tai osakekohtainen tulos) määriteltyjä taloudellisia mittareita tai yksinkertaisesti siksi, että se haluaa lisätä osakkeitaan oma pääomaosuus yrityksessä. osakkeenomistajalta.
Lisämaksettu pääoma Lisämaksettu pääoma Lisämaksettu pääoma (APIC) on osakepääoman arvo, joka ylittää sen nimellisarvon ja on listattu taseessa Oma pääoma. : osakepääoman arvo Osakepääoma Osakepääoma (oma pääoma, oma pääoma, sijoitettu pääoma tai maksettu pääoma) on summa, jonka yrityksen osakkeenomistajat ovat sijoittaneet käytettäväksi liiketoiminnassa. Kun yritys perustetaan, jos sen ainoa omaisuuserä on osakkeenomistajien sijoittama raha, tase tasapainotetaan osakepääoman kautta, joka ylittää sen ilmoitetun nimellisarvon. Nimellisarvo on joukkovelkakirjalainan tai osakkeen nimellisarvo tai nimellisarvo, tai kuponki joukkovelkakirja- tai osaketodistuksessa ilmoitetulla tavalla. Se on staattinen arvo, joka määritetään liikkeeseenlaskuhetkellä, ja toisin kuin markkina-arvo, se ei vaihtele säännöllisesti. yllä olevassa tavallisen osakkeen rivikohdassa (0,01 dollaria Amazonin tapauksessa). Amazonin tapauksessa liikkeeseen lasketun osakepääoman arvo on 17186 miljoonaa dollaria enemmän kuin sen kantaosakkeen nimellisarvo, jonka arvo on 5 miljoonaa dollaria.
Kertynyt muu kattava tappio: ottaa huomioon valuuttamuunnoksen oikaisut ja myytävissä olevien / jälkimarkkinakelpoisten arvopapereiden realisoitumattomat voitot ja tappiot.
Kertyneet voittovarat Kertyneet voittovarat Kertyneiden voittojen kaava edustaa kaikkia kertyneitä nettotuloja nettotettuna osakkeenomistajille maksetuilla osinkoilla. Kertyneet voittovarat ovat osa taseen omaa pääomaa ja edustavat sitä osaa yrityksen tuloksesta, jota ei jaeta osinkoina osakkeenomistajille, vaan varataan sen sijaan uudelleeninvestointiin: se osa yrityksen voitosta, joka pidetään uudelleeninvestointiin takaisin liiketoimintaan, sen sijaan, että se jaettaisiin osinkoina osakkeenomistajille.
Johtopäätös
Kuten näette näiden tilinpäätösesimerkkien avulla, tilinpäätökset ovat monimutkaisia ja tiiviisti sidoksissa toisiinsa. Tilinpäätöksessä on monia tilejä, joita voidaan käyttää edustamaan eri liiketoimintaa koskevia määriä. Monet näistä tileistä on tyypillisesti merkitty "muilla" -tyypeillä, kuten "Muut toimintakulut, netto". Tilinpäätösesimerkkeissämme tarkastelimme näiden tilien toimintaa Amazonissa.
Lisäresurssit
Nyt kun olet oppinut taitavasti lukemaan näitä tilinpäätöksen esimerkkejä, täydennä taitosi joillakin muilla resursseillamme. Yritysrahoitusinstituutilla on resursseja, jotka auttavat sinua laajentamaan tietosi ja edistämään urasi! Katso alla olevat linkit:
- Finanssimallinnus- ja arvostusanalyytikko (FMVA) ® -sertifikaattiohjelma FMVA®-sertifikaatti Liity 350 600+ opiskelijaan, jotka työskentelevät yrityksissä, kuten Amazon, J.P.Morgan ja Ferrari
- Taloudellisen analyysin perusteet
- Kolme tilinpäätöksen yhteenveto Kolme tilinpäätöstä Kolme tilinpäätöstä ovat tuloslaskelma, tase ja kassavirtalaskelma. Nämä kolme keskeistä lausumaa ovat monimutkaisia
- Ilmainen taloushallinnon kirjanpito eBook Accounting Book Financen kirjanpidon periaatteet -kirja on ilmainen, ja kuka tahansa voi ladata sen PDF-tiedostona. Lue kirjanpitoa, kirjanpitoperiaatteita, tilinpäätöstä 66 sivun oppitunneilla ja opetusohjelmilla. Kirjasta yleisiin tapahtumien kirjaamismenetelmistä koko kirjanpitosykliin ja lopuksi tärkeisiin tileihin
