Vuotuinen tuotto on vuoden aikana tuotetun sijoituksen tuotto, joka lasketaan prosentteina alkuperäisestä sijoituksesta. Jos tuotto on positiivinen (negatiivinen), sitä pidetään alkuperäisen sijoituksen voitona (tappiona). Tuottoprosentti Tuottoprosentti (ROR) on sijoituksen voitto tai menetys tietyn ajanjakson ajan, joka on suhteutettu sijoituksen alkuperäisiin kustannuksiin prosentteina ilmaistuna. Tässä oppaassa opetetaan, että yleisimmät kaavat vaihtelevat riippuen riskin tasosta.
Yhteenveto
- Vuotuinen tuotto on mittari siitä, kuinka paljon investointi on kasvanut tai supistunut yhden vuoden aikana.
- Vuotuinen tuotto on kunkin vuoden vuosituoton geometrinen keskiarvo sijoituskaudella.
- Vuotuinen tuotto on hyödyllinen, kun haluat nähdä sijoituksen kehityksen ajan myötä tai verrata kahta sijoitusta eri ajanjaksoihin.
Vuosituoton kaava
Sijoituksen 12 kuukauden jakson aikana tuottama tuotto lasketaan seuraavan kaavan avulla:
Kaikki korot ja osingot Osingonjako on osuus voitoista ja voittovaroista, jotka yritys maksaa osakkeenomistajilleen. Kun yritys tuottaa voittoa ja kertyä voittovoittoja, nämä voitot voidaan joko sijoittaa uudelleen liiketoimintaan tai maksaa osakkeenomistajille osinkona. 12 kuukauden aikana saadut tulot olisi sisällytettävä sijoituksen lopulliseen arvoon.
Vuotuisen tuoton esimerkki
Oletetaan, että ostit 200 osaketta hintaan 10 dollaria. Saat 1 dollarin käteisosinkoja yhden vuoden kuluttua, ja osakkeen kauppa on nyt 9,50 dollaria. Kuinka voit arvioida sijoituksesi, jonka teit vuosi sitten?
On kohtuullista sanoa, että sijoitusta voidaan pitää kannattavana, jos tuotto on positiivinen. Lasketaan vuotuinen tuotto. Esimerkissämme:
1. Sijoituksen alkuarvo
Sijoituksen alkuarvo = 10 dollaria x 200 = 2000 dollaria
2. Sijoituksen lopullinen arvo
Yhden vuoden lopussa sinulla on käteistä osinkoja ja 200 osaketta 9,50 dollaria. Siten,
Osinkoina saadut rahat = 1 dollari x 200 = 200 dollaria
Osakkeiden nykyinen arvo = 9,50 dollaria x 200 = 1900 dollaria
Sijoituksen lopullinen arvo = 200 dollaria + 1900 dollaria = 2100 dollaria
3. Vuotuinen tuottoprosentti
Vuotuinen tuotto
Edellä olevassa esimerkissä laskimme sijoituksen tuoton yhdellä 12 kuukauden jaksolla. Käytännössä sijoitat rahasi kuitenkin eri varoihin eri ajanjaksoilla. Jos haluat verrata tällaisten sijoitusten tuottoa yhden vuoden tuottoon, sinun on vuotuistettava ne. Vuotuinen tuottoaste, mitattuna joko pidemmälle tai lyhyemmälle kuin vuodelle, kutsutaan vuosittaiseksi tuotoksi.
Vuotuinen tuotto sisältää sekoittamisen; siksi se tunnetaan myös nimellä Yhdistetty vuotuinen kasvuvauhti (CAGR). CAGR CAGR tarkoittaa yhdistettyä vuotuista kasvuvauhtia. Se mittaa sijoituksen vuotuista kasvuprosenttia ajan myötä, kun otetaan huomioon kasvun vaikutus. .
Vuosittainen palautuskaava
Vuotuisen tuoton laskemiseksi on kaksi vaihtoehtoa käytettävissä olevien tietojen mukaan.
Vaihtoehto 1: Kun sinulle annetaan vuotuinen tuotto sijoitusjakson jokaiselta vuodelta, sitten:
Missä:
- R1 - Vuotuinen tuotto vuodelta 1, R2 on vuoden 2 vuotuinen tuotto ja niin edelleen
- n - vuosien lukumäärä, jonka haluat vuotuistaa
Oletetaan esimerkiksi, että ostit 200 osaketta hintaan 10 dollaria kukin, ja päätit pitää osakkeita kolmen vuoden ajan. Varasto nousee kuluvana vuonna 10%, kasvaa ensi vuonna 14% ja laskee 15% seuraavana vuonna. Mikä on tuottoprosentti kolmen vuoden aikana, jona olet omistanut osakkeet?
Täällä, R1 = 15%, R2 = 14%, ja R3 = -10%
Siksi tajusit vuosittaisen tuoton 5.67% sijoituksellesi.
Vaihtoehto 2: Kun tuottoarvo lasketaan dollarimääräiseksi vuotuisen tuottoprosentin sijaan,
Missä:
- n - vuosien lukumäärä, jonka haluat vuotuistaa
Oletetaan esimerkiksi, että ostit 200 osaketta hintaan 10 dollaria kukin, ja päätit pitää osakkeita kolmen vuoden ajan. Saat 1 dollari osakkeelta käteisosinkoina vuodessa. Kolmen vuoden kuluttua päätät myydä kaikki osakkeet hintaan 12 dollaria. Mikä on tuottoprosentti kolmen vuoden aikana, jona olet omistanut osakkeet?
Huomaa, että sijoitusten dollariarvo ilmoitetaan tässä.
1. Sijoituksen alkuarvo
Sijoituksen alkuarvo = 10 dollaria x 200 = 2000 dollaria
2. Sijoituksen lopullinen arvo
Kolmen vuoden jakson aikana osinkoina saadut rahat = 1 dollari x 200 x 3 vuotta = 600 dollaria
Osakkeiden myynnin arvo = 12 dollaria x 200 = 2400 dollaria
Sijoituksen lopullinen arvo = 600 dollaria + 2400 dollaria = 3000 dollaria
3. Vuotuinen tuottoprosentti
Siksi tajusit vuosittaisen tuoton 14.47% sijoituksellesi.
Lisäresurssit
Rahoitus tarjoaa Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ -sertifikaatin Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ -sertifikaatti on maailmanlaajuinen luottotietojen analyytikoiden standardi, joka kattaa rahoituksen, kirjanpidon, luottotutkimukset, kassavirta-analyysit, kovenanttimallinnukset, lainat takaisinmaksut ja paljon muuta. sertifiointiohjelma niille, jotka haluavat viedä uransa seuraavalle tasolle. Seuraavat resurssit ovat hyödyllisiä oppimisen jatkamiseksi ja urasi edistämiseksi:
- Kirjanpidollinen tuottoprosentti ARR - Kirjan tuottoprosentti Kirjan tuottoprosentti (ARR) on keskimääräinen nettotulo, jonka omaisuuserän odotetaan tuottavan, jaettuna sen keskimääräisellä pääomakustannuksella, ilmaistuna vuotuisena
- Investment Horizon Investment Horizon Sijoitushorisontti on termi, jota käytetään määrittämään, kuinka kauan sijoittaja pyrkii säilyttämään salkunsa ennen arvopapereiden myyntiä voittoa varten. Yksilön sijoitushorisonttiin vaikuttaa useita eri tekijöitä. Ensisijainen ratkaiseva tekijä on kuitenkin usein sijoittajan riskin määrä
- ROI-kaava ROI-kaava (sijoitetun pääoman tuotto) Sijoitetun pääoman tuotto (ROI) on taloudellinen suhde, jota käytetään laskemaan sijoittajalle koituva hyöty suhteessa investointikustannuksiinsa. Se mitataan yleisimmin nettotuloksena jaettuna sijoituksen alkuperäisillä pääomakustannuksilla. Mitä korkeampi suhde, sitä suurempi hyöty ansaitaan.
- Sijoittaminen: Aloittelijan opas Sijoittaminen: Aloittelijan opas Talouden sijoittaminen aloittelijoille -opas opettaa sinulle sijoittamisen perusteet ja miten pääset alkuun. Tutustu erilaisiin kaupankäynnin strategioihin ja tekniikoihin sekä eri rahoitusmarkkinoihin, joihin voit sijoittaa.
