Tässä artikkelissa hahmotellaan, mitä due diligence -raportin tulisi kattaa ja mihin kysymyksiin on vastattava fuusioiden ja yritysostojen yhteydessä. Sulautumiset Yrityskaupat Yritysjärjestelyt Tässä oppaassa perehdytään kaikkiin yritysjärjestelyjen vaiheisiin. Opi, miten fuusiot ja yritysostot toteutetaan. Tässä oppaassa hahmotellaan hankintaprosessi alusta loppuun, erilaiset hankkijat (strategiset vs. taloudelliset ostot), synergioiden merkitys ja transaktiokustannukset. Due diligence -raportti lähetetään sisäisenä muistiona johtoryhmän jäsenille, jotka arvioivat liiketointa, ja se on edellytys kauppojen ja transaktioresurssien sulkemiselle ja oppaaksi sopimusten ja liiketoimien ymmärtämiselle sijoituspankkitoiminnassa, yrityskehityksessä ja muilla alueilla yritystoiminnan rahoituksesta. Lataa malleja, lue esimerkkejä ja tutustu tarjousten rakenteeseen. Salassapitosopimukset, osakekauppasopimukset, omaisuuserien ostot ja lisää yritysjärjestelyresursseja.
Mitkä ovat due diligence -raportin osiot?
Paras yritysrekisteri
- Perustamisvaltio ja hyvässä asemassa valtion kanssa
- Kunkin tytäryhtiön osakekannan ja myyjän osakekannat sekä valtuutetut ja liikkeeseen lasketut osakkeet
- Yhtiöjärjestys ja ohjesääntö
- Kopiot kaikesta kirjeenvaihdosta osakkeenomistajien kanssa ja hanki osakasluettelo
- Optioiden, optioiden tai muiden mahdollisesti laimentavien arvopapereiden olemassaolo
# 2 Taloudelliset tiedot
- Jäljennökset tilintarkastetuista viiden viime vuoden tilinpäätöksistä, mukaan lukien kaikki liitetiedot ja johdon keskustelut ja analyysit
- Kopiot johdon ja tilintarkastajien välisestä kirjeenvaihdosta
- Luettelo liittovaltion ja osavaltioiden lainkäyttöalueista, joissa myyjä on ilmoittanut veroja viimeisten 5 vuoden aikana
- Liittovaltion, osavaltioiden ja paikallisten veroilmoitukset viimeisten 5 vuoden ajalta
- Kaikki hallituksen esitykset
- Kaikki sisäisesti luodut rahoitusmallit ja ennusteet
# 3 Velkaantuminen
- Tutki velkaantuneisuutta tai myyjä- ja tytäryhtiöitä, mukaan lukien lainasopimukset, setelit, kiinnitykset ja vakuussopimukset
- Tarkasta kirjeenvaihto lainanantajien kanssa osoittaessasi, että finanssikovenantteja noudatetaan
- Tilaa yhtenäiset kaupalliset koodihaut jokaisesta tytäryhtiöstä
# 4 Työllisyys ja työ
- Luettelo ja elämäkerrat tietyn tason virkamiehistä, johtajista ja työntekijöistä
- Luettelo kaikista työntekijöistä, heidän tehtävistään, osastosta, sijainnista ja palkasta
- Asiakirjat, joissa esitetään yksityiskohtaisesti voitonjako, eläkkeet, lykätyt korvaukset, osakeohjelmat ja muut palkkojen ulkopuoliset korvaukset tai edut
- Kopiot kaikista työntekijöiden käsikirjoista, käytännesäännöistä ja käytännöistä
- Kopiot työsuhteista, konsultoinnista, irtisanomisesta, laskuvarjoista ja korvaussopimuksista
- Vireillä olevat työ- ja työlainsäädäntöä koskevat oikeudenkäynnit
# 5 Kiinteistöt
- Kaikkien kiinteistöjen osoite ja oikeudellinen kuvaus
- Kopiot kiinteistöjen omistamista koskevista käytänteistä
- Kopiot kaikista arvioinneista
- Kopiot kaikista tutkimuksista, sivuston arvioinneista ja konsulttien laatimista hallituksen arkistoista ja raporteista
# 6 sopimukset
- Kaikki yhtiön ja sen tytäryhtiöiden tekemät sopimukset
- Kaikki kiinteistöjen vuokrasopimukset
- Kaikki kumppanuus- tai yhteisyrityssopimukset
- Kaikki markkinointi-, myynti-, provisio-, jakelija-, franchising-sopimukset
- Kaikki välitys- tai sijoituspankkiirit Investointipankit Sijoituspankkitoiminta on pankin tai rahoituslaitoksen jako, joka palvelee hallituksia, yrityksiä ja laitoksia tarjoamalla vakuutus (pääoman hankinta) sekä sulautumis- ja yrityskauppaneuvontapalveluja. Sijoituspankit toimivat välittäjäsopimuksina
- Kaikki asiakas- tai asiakassopimukset
- Kaikki lisenssit ja tilaukset
- Kaikki olennaiset sopimukset, joita ei muuten ole saatu tästä luettelosta
# 7 Toimittaja- ja asiakastiedot
- Luettelo kaikista merkittävistä asiakkaista, mukaan lukien dollari ja myynnin määrä
- Luettelo kaikista materiaalitoimittajista, mukaan lukien dollari ja ostojen määrä
- Kirjeet asiakkaiden tai toimittajien kanssa liittyen valituksiin tai riitoihin
# 8 Laillista
- Kopiot kustakin valtion virastoille jätetystä raportista tai asiakirjasta
- Kuvaukset kaikista oikeudenkäynneistä, hallinnollisista menettelyistä, valtion tutkimuksista
- Kopiot kaikista valtion lisensseistä
- Ympäristövastuun arvioinnit ja ympäristövaatimusten tarkastukset
Kuka luo due diligence -raportin?
Due diligence -asiakirjan valmisteluun voi usein osallistua monia ryhmiä. Yritykset voivat suorittaa analyysin sisäisesti yrityksen kehitystiimin kanssa. Yrityskehitystyö Urayritystehtäviin kuuluu fuusioiden, yritysostojen, myyntien ja pääoman hankkiminen yrityksen sisällä. Yrityskehitys ("corp dev") vastaa sulautumisten, yritysostojen, myyntien ja pääoman hankinnasta yrityksen sisällä. Tutustu urapolkuun. tai he voivat palkata ulkopuolisia neuvonantajia, kuten sijoituspankkiireja, Investment Banking Career Path Investointipankkitoiminnan uraopas - suunnittele IB-urasi. Opi sijoituspankkien palkoista, palkkaamisesta ja siitä, mitä tehdä IB-uran jälkeen. Investointipankkitoiminta (IBD) auttaa hallituksia, yrityksiä ja instituutioita keräämään pääomaa ja saattamaan sulautumiset ja yritysostot päätökseen. tai kirjanpitoyrityksen due diligence -tiimi due diligence -uraprofiili Nämä ryhmät suorittavat "taloudellista due diligence" -yritystä yritysten hankkijoiden puolesta analysoidakseen kohdeyritysten tilinpäätöstä ja yleistä taloudellista tilannetta. Ura taloudellisen due diligence -tiimissä voi vaatia pitkiä tunteja transaktiossa ja edellyttää oikeuslääketieteellisen tason kirjanpitoa ja analyysiä. .
Lisäresurssit
Kiitos, että olet lukenut tämän oppaan due diligence -raporteista, mitä niihin sisältyy ja kuka ne tekee. Finance on maailmanlaajuinen rahoitusmallinnus- ja arvostusanalyytikon (FMVA) ™ FMVA® -sertifikaatin tarjoaja. Liity 350 600+ opiskelijaan, jotka työskentelevät yrityksissä, kuten Amazon, J.P.Morgan ja Ferrari -sertifiointiohjelmassa, sekä useissa muissa kursseissa rahoitusalan ammattilaisille. Voit auttaa urasi etenemisessä tutustumalla alla oleviin lisäresursseihin:
- Due diligence -tarkistuslista due diligence -tarkistuslista Tämä due diligence -tarkistuslista sisältää yli 25 erää, jotka sisältävät vahvistettavia taloudellisia, juridisia ja operatiivisia eriä.
- Sijoituspankkiharjoittelupaikat Sijoituspankkiharjoitteluohjelmat Suurin osa sijoituspankeista tarjoaa sijoituspankkiharjoittelupaikkoja joka vuosi palkkaamalla joukon kesäanalyytikkoja ja osakkuusyrityksiä työskentelemään 9–12 viikon ajan toimistoissaan. Nämä ohjelmat ovat hyviä molemmille osapuolille: harjoittelijat saavat ilmiömäisen kokemuksen ja saavat nähdä, millainen se on
- Rahoitusmallien tyypit Rahoitusmallien tyypit Yleisimpiä rahoitusmalleja ovat: 3 lausuntomalli, DCF-malli, yritysjärjestelymalli, LBO-malli, budjettimalli. Löydä 10 parasta tyyppiä
- Taloudellisen mallinnuksen opas Ilmainen taloudellisen mallinnuksen opas Tämä taloudellisen mallinnuksen opas sisältää Excel-vinkkejä ja parhaita käytäntöjä oletuksista, ohjaimista, ennusteista, kolmen lausunnon linkittämisestä, DCF-analyysistä ja muista
