Morgan Stanley - Katsaus, globaalin investointipankin historia

Morgan Stanley on maailmanlaajuinen investointipankki Bulge Bracket Investment Banks Bulge Bracket -sijoituspankit ovat maailman johtavia sijoituspankkeja. Luetteloon kuuluvat yritykset, kuten Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML ja JP Morgan. Mikä on Bulge Bracket Investment Bank ja jonka perustivat 16. syyskuuta 1935 Henry Sturgis Morgan ja Harold Stanley. Yhtiön pääkonttori sijaitsee Manhattanin keskustassa, New York Cityssä, ja se toimii 42 maassa maailmanlaajuisesti ja työllistää yli 55 000 työntekijää. Se tarjoaa sijoituspankkitoiminnan IBD - Investment Banking Division IBD on lyhenne sanoista Investment Banking Division koko investointipankissa. IBD on vastuussa yhteistyöstä yritysten, instituutioiden ja hallitusten kanssa pääoman hankinnassa (pääoma-, velka- ja hybridimarkkinoilla) sekä fuusioiden ja yritysostojen toteuttamisesta, sijoituspalveluista, arvopapereista ja varallisuuden hallinnasta Yksityinen varallisuuden hallinta Yksityinen varallisuus johto on sijoitusmenetelmä, joka sisältää taloudellisen suunnittelun, verohallinnon, omaisuuden suojaamisen ja muut rahoituspalvelut korkean nettovarallisuuden omaaville henkilöille (HNWI) tai hyväksytyille sijoittajille. Yksityiset varainhoitajat luovat läheisen työsuhteen varakkaisiin asiakkaisiin auttaakseen rakentamaan salkun, jolla saavutetaan asiakkaan taloudelliset tavoitteet. palvelut yksityishenkilöille, yrityksille Corporation Yritys on oikeushenkilö, jonka yksityiset henkilöt, osakkeenomistajat tai osakkeenomistajat ovat perustaneet voittoa tavoittelemaan. Yritykset voivat tehdä sopimuksia, nostaa kanne ja nostaa kanne, omistaa omaisuuttaan, maksaa liittovaltion ja osavaltion veroja ja lainata rahaa rahoituslaitoksilta. , rahoituslaitokset ja hallitukset.

Morgan Stanley Investment Bank New YorkissaMorgan Stanley Office NYC. Lähde: wikicommons

Morgan Stanleyn liiketoimintayksiköt

Rahoituspalveluyritys on jaettu kolmeen liiketoimintayksikköön, joihin kuuluvat:

Varallisuudenhoito

Varainhoito-divisioona tarjoaa erilaisia ​​rahoituspalveluja ja ratkaisuja yksityishenkilöille, pienille ja keskisuurille yrityksille Markkina-arvo Markkina-arvo (Market Cap) on viimeisin markkina-arvo yhtiön ulkona oleville osakkeille. Markkina-arvo on yhtä suuri kuin nykyinen osakekurssi kerrottuna ulkona olevien osakkeiden määrällä. Sijoittajayhteisö käyttää usein markkina-arvoa yritysten ja laitosten sijoittamiseen. Tässä yksikössä tarjottavia palveluita ovat välitys, luotto, sijoitusneuvonta, varallisuuden suunnittelu, annuiteetti- ja vakuutustuotteet, eläkesuunnittelupalvelut ja korkosijoitusten hallinta.

Vuonna 2009 Morgan Stanley ja Citigroup sopivat yhdistävänsä varainhoidon liiketoimintasegmentit ja nimeivät uuden yksikön uudeksi nimeksi Morgan Stanley Smith Barney. Morgan Stanley omisti 51 prosentin osuuden ja Citigroup omisti 49 prosentin osuuden yrityksestä. Yritys nimettiin uudelleen Morgan Stanley Wealth Managementiksi vuonna 2012 ostettuaan 14 prosentin lisäosuuden yksiköstä. Myöhemmin vuonna 2013 Morgan Stanley sai sääntelyviranomaisilta luvan ostaa Citigroupin jäljellä olevat 35 prosenttia.

Investointien hallinta

Sijoitusten hallinta -segmentti tarjoaa varainhoitotuotteita ja -palveluita institutionaalisille ja yksityisasiakkaille välityskanavien kautta. Osa yksikön tarjoamista tuotteista ja palveluista sisältää kiinteistösijoitukset, vaihtoehtoiset sijoitukset, pääoma, korkosijoitukset ja pääomasijoitukset. Morgan Stanley- ja Van Kampen-tuotemerkit tarjosivat näitä palveluja vuoteen 2009, jolloin jälkimmäinen myytiin Invescolle 1,5 miljardilla dollarilla.

Morgan Stanley säilytti Morgan Stanley -brändin, jota yritys käyttää tarjoamalla varainhoitopalveluja institutionaalisille sijoittajille, kuten säätiöt, yliopistojen rahastot, yksityiset rahastot Yksityiset pääomarahastot Pääomasijoitusrahastot ovat pääomaryhmiä, jotka sijoitetaan yrityksiin, jotka tarjoavat mahdollisuuden korkea tuotto. Heillä on kiinteät vakuutusyhtiöt, eläkejärjestelyt, rahoituslaitokset ja valtion virastot. Yksittäiset sijoittajat saavat omaisuudenhoitotuotteet ja -palvelut kolmansien osapuolten jakelukanavien ja välittäjien kautta.

Institutional Securities Group

Instituutioarvopaperisegmentti on yksi yrityksen kannattavimmista. Se tarjoaa sijoituspankkia, myyntiä ja kauppaa sekä kiinteistö- ja yrityslainoja. Kansainvälinen arvopaperiyksikkö palvelee yrityksiä, rahoituslaitoksia, korkean nettovarallisuuden asiakkaita ja hallituksia. Investointipankkitoimintaan voi sisältyä pääoman hankkiminen listautumisannin kautta, taloudellinen neuvonta uudelleenjärjestelyistä, fuusioista ja yritysostoista, velan merkintä ja hankerahoitus. Myyntiin ja kaupankäyntiin liittyy oman pääoman, korkosijoitustuotteiden ja valuutan markkinatakaustoimintaa. Yrityslaina sisältää kaupalliset ja asuntoluottolainat, lainat kunnille ja valtion virastoille sekä osakasasiakkaille suunnatun rahoituksen.

Morgan Stanleyn historia

Morgan Stanley perustettiin Glass-Steagall -lain seurauksena, joka vaati Yhdysvaltojen pankkeja erottamaan sijoitus- ja liikepankkitoimintansa. Se seurasi suurta masennusta, kun oli useita pankkiajoja, ja liikepankkeja syytettiin liian monien riskien ottamisesta tallettajien varoilla. Kun J.P.Morgan päätti jatkaa liikepankkitoimintaa, osa sen työntekijöistä, erityisesti Henry S.Morgan ja Harold Stanley, lähtivät yrityksestä perustamaan sijoituspankkiyhtiön.

Morgan Stanleyn muodostuminen

Morgan Stanley avasi ovensa ensimmäisen kerran 16. syyskuuta 1935 osoitteessa 2 Wall Street, New York. Ensimmäisenä vuotena yhtiö saavutti 24%: n markkinaosuuden (1,1 miljardia dollaria) julkisten tarjousten ja yksityisten osakkeiden joukossa. Se nimitettiin johtava vakuutuksenantaja joukkovelkakirjojen jakelussa United States Corporationille vuonna 1938. Vuonna 1941 yritys toteutti uudelleenjärjestelyn, jotta se voisi ryhtyä arvopaperiliiketoimintaan. Myöhemmin vuonna 1942 Morgan Stanley liittyi New Yorkin pörssiin.

Morgan Stanley ja edelläkävijä IPO

Vuosina 1951-1961 Morgan Stanley oli mukana julkisessa rahoituksessa. Niihin sisältyi Maailmanpankin 50 miljoonan dollarin AAA-luokiteltujen joukkovelkakirjojen, General Motorin 300 miljoonan dollarin velkakirjojen, IBM: n 231 miljoonan dollarin osakeannin ja AT & T: n 250 miljoonan dollarin velkatarjouksen hallinnointi. Myöhempinä vuosina yhtiö toimi myös vakuutuksenantajana joissakin suurimmissa teknisissä listautumisannoissa, kuten Netscape, Cisco, Broadcom, VeriSign, Groupon, Salesforce, Priceline, Compaq ja Google.

Morgan Stanley ja finanssikriisi

Finanssikriisin aikana Morgan Stanley menetti 80% markkina-arvostaan ​​vuosina 2007-2008. Selviytyäkseen kriisistä yritys sai pääomainfuusioita useilta yksiköiltä. Joulukuussa 2007 China Investment Corporation injektoi yhtiöön 5 miljardia dollaria vastineeksi arvopapereista, jotka muutettaisiin 9,9 prosentin omaksi pääomaksi vuonna 2010. Syyskuussa 2008 Morgan Stanley sai 9 miljardia dollaria Mitsubishi UFJ Financial Groupilta, Japanin suurimmalta pankilta. Yhdysvaltain valtiovarainministeriö teki 10 miljardia dollaria pääomasijoituksia Morgan Stanleylle osana 700 miljardin dollarin suuruista valtion pelastamista vaikeuksissa oleville rahoituslaitoksille. Yhtiö lainasi myös keskuspankilta 107,3 ​​miljardia dollaria auttamaan sitä rahan nälkään menevien toimintojen rahoittamisessa.

Morgan Stanley -yrityksen rakenne

Morgan Stanleyn avainjohtajat

James P.Gorman (puheenjohtaja ja toimitusjohtaja)

James P. Gorman on Morgan Stanleyn puheenjohtaja ja toimitusjohtaja. Hän aloitti yhtiön palveluksessa vuonna 2006 varallisuudenhoitoryhmän toimitusjohtajana. Gorman toimi myös yhtiön strategisena suunnitteluna ja toimitusjohtajana. Hän ansaitsi oikeustieteen kandidaatin tutkinnon Melbournen yliopistosta. Gormanilla on myös kauppatieteiden maisteri Columbian kauppakorkeakoulusta. Hän sai 22,5 miljoonan dollarin palkan vuonna 2016.

Colm Kelleher (presidentti)

Colm Kelleher on presidentti. Aikaisemmin hän toimi varatoimitusjohtajana (2007-2016), institutionaalisten arvopaperien pääjohtajana (2013-2016), instituutioiden arvopaperien yhteispuheenjohtajana (2010-2012) sekä talousjohtajana ja strategisen suunnittelun apulaisjohtajana (2007 -2009).

Henry Sturgis Morgan (Perustaja)

Henry Sturgis Morgan Sr. oli amerikkalainen pankkiiri, ja hän perusti Morgan Stanleyn sen jälkeen, kun Glass Steagall Act pakotti J.P.Morgan & Co: n erottamaan sijoituspankki- ja liikepankkitoimialansa. Hän liittyi J.P.Morganiin vuonna 1923 valmistuttuaan Harvardin yliopistosta. Hänen isoisänsä J.P.Morgan perusti J.P.Morgan & Co. Henry S.Morgan Sr. kuoli 8. helmikuuta 1982 82-vuotiaana.

Harold Stanley(Perustaja)

Harold Stanley oli amerikkalainen liikemies, joka perusti Morgan Stanleyn vuonna 1935. Hän johti yrityksen uudelleenjärjestelyä vuonna 1941 yhtiöstä kumppanuudeksi. Stanley tuli suosituksi sijoitusalalla J.P.Morganissa arvopaperikaupan asiantuntemuksestaan. Hän kuoli 14. toukokuuta 1963 77-vuotiaana.

Artikkelin lähde: //www.morganstanley.com/

Lisää resursseja

Finance on johtava rahoitusmallinnuskurssien tarjoaja sijoituspankkialan ammattilaisille. Tutustu seuraaviin lisäresursseihin auttaaksesi urasi etenemisessä:

  • Pääomamarkkinoiden avainpelaajat Pääomamarkkinoiden avaintoimijat Tässä artikkelissa annamme yleiskatsauksen keskeisistä toimijoista ja heidän roolistaan ​​pääomamarkkinoilla. Pääomamarkkinat koostuvat kahdentyyppisistä markkinoista: ensisijaiset ja toissijaiset. Tämä opas antaa yleiskatsauksen kaikista päämarkkinoiden suurimmista yrityksistä ja urasta.
  • Rahoituslaitosten ryhmä Rahoituslaitosten ryhmä (FIG) Rahoituslaitosten ryhmä (FIG) on ryhmä ammattilaisia, jotka tarjoavat neuvontapalveluja rahoituslaitoksille. Joitakin FIG: n tarjoamista palveluista ovat fuusiot ja yritysostot, pääomapohjan vahvistaminen, pääoman hankinta, taloudellinen uudelleenjärjestely, yritysten arvostus, asiantuntijoiden taloudelliset lausunnot ja muut neuvontapalvelut.
  • Suosituimmat sijoituspankit Luettelo suosituimmista sijoituspankeista Luettelo maailman 100 parhaasta sijoituspankista aakkosjärjestyksessä. Luettelon tärkeimmät sijoituspankit ovat Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, JP Morgan, Blackstone, Rothschild, Scotiabank, RBC, UBS, Wells Fargo, Deutsche Bank, Citi, Macquarie, HSBC, ICBC, Credit Suisse, Bank of America Merril Lynch
  • Kuinka saada työtä sijoituspankkitoiminnassa Kuinka saada työtä sijoituspankkitoiminnassa? Tässä oppaassa kerrotaan, miten pääset sijoituspankkitoimintaan käyttämällä kolmea parasta taktiikkaa: verkostoituminen ja jatkaminen, haastattelun valmistelu ja tekniset taidot

Uusimmat viestit