Peruskauppa on rahoitusvälineiden välinen kaupankäyntistrategia, johon sisältyy rahoitusinstrumenttien, kuten rahoitusjohdannaisten tai hyödyketuotteiden, kauppa. Hyödyketuotteet ovat toinen omaisuuslaji, kuten osakkeet ja joukkovelkakirjat. Ne ovat kuitenkin erilaisia siinä mielessä, että ne ovat maasta tulevia tuotteita, joihin kuuluvat puuvilla, öljy, kaasu, maissi, vehnä, appelsiinit, kulta ja uraani. Periaatteessa hyödykkeet ovat raaka-aineita, motiivina on hyötyä arvopapereiden ilmeisestä väärin hinnoittelusta. Sitä kutsutaan myös käteisen ja rahan kaupaksi.
Peruskauppa tapahtuu, kun elinkeinonharjoittajan mielestä arvopaperit, joihin he ovat sijoittaneet, on hinnoiteltu väärin. Kuilun poistamiseksi kauppiaat harjoittavat peruskauppaa saadakseen siitä hyötyä välttäen prosessissa mahdollisesti havaittuja mahdollisia menetyksiä.
Nopea yhteenveto:
- Peruskauppa on rahoitusvälineiden välinen kaupankäyntistrategia, johon sisältyy rahoitusvälineiden, kuten rahoitusjohdannaisten tai hyödykkeiden, kaupankäynti motiivina voittojen saamiseksi arvopapereiden ilmeisestä väärästä hinnoittelusta.
- Peruskauppa tapahtuu sen käsityksen mukaan tai kun elinkeinonharjoittaja katsoo, että heidän sijoittamansa arvopaperit on hinnoiteltu väärin.
- Peruskauppatapahtuman toteuttamiseksi elinkeinonharjoittajan olisi yksinkertaisesti otettava pitkä positio hyödykkeelle, johdannaiselle tai kohde-etuudelle, jonka he kokevat aliarvostetuksi, ja valita lyhyt positio johdannaiselle tai kohde-etuudelle, jonka he kokevat yliarvostetuksi.
Peruskauppa - Kaupankäyntivälineet
Peruskauppa on yleisintä suhteessa johdannaisiin tai hyödykkeisiin, jotka käyvät kauppaa toisiaan vastaan. Ne sisältävät futuurisopimukset Futuurisopimukset Futuurisopimus on sopimus kohde-etuuden ostamisesta tai myymisestä myöhemmin ennalta määrättyyn hintaan. Se tunnetaan myös johdannaisena, koska tulevat sopimukset saavat arvonsa kohde-etuudesta. Sijoittajat voivat ostaa oikeuden ostaa tai myydä kohde-etuutta myöhemmin ennalta määrättyyn hintaan. , valuuttasopimukset, velkainstrumenttien sopimukset jne. Peruskaupan toteuttamiseksi elinkeinonharjoittaja ottaisi yksinkertaisesti pitkän aseman hyödykkeelle, johdannaiselle tai kohde-etuudelle, jonka he kokevat olevan aliarvostettuja, ja valitsisi lyhyen position havaitsemaansa kohde-etuutena tai johdannaisena olla yliarvostettu.
Laillisen ja huomattavan voiton saamiseksi elinkeinonharjoittaja käyttää kuitenkin runsaasti vivutusta ja valitsee pitkät ja lyhyet positiot. Pitkät ja lyhyet positiot Sijoittaessaan pitkät ja lyhyet positiot edustavat sijoittajien suunnattuja vetoja siitä, että arvopaperi joko menee ylös (kun pitkä) tai alas (kun lyhyt). Varojen kaupassa sijoittaja voi ottaa kahden tyyppisiä positioita: pitkiä ja lyhyitä. Sijoittaja voi joko ostaa omaisuuden (menee pitkään) tai myydä sen (menee lyhyeksi). . Peruskaupan merkittävin riski on se, jonka kauppias yleensä ottaa, koska tuotto on erittäin kannattavaa ja suotuisaa. Kaupan perusta lasketaan seuraavasti:
1. Pitkä asento
Pitkä asema kaupankäyntimaailmassa viittaa sellaisten osakkeiden, hyödykkeiden jne. Ostamiseen ja omistamiseen, joiden kauppias odottaa saavansa suotuisat kaupankäynnin näkymät, ts. Niiden arvon nousun tulevaisuudessa. Pitkän kannan valitsemisesta sanotaan yksinkertaisesti "pitkä", ja elinkeinonharjoittajan sanotaan yksinkertaisesti olevan "pitkä".
2. Lyhyt asento
Lyhyt sijainti on täsmälleen päinvastainen pitkälle asennolle. Kun elinkeinonharjoittaja ennakoi arvopaperin hinnan tulevan laskun tai laskun, elinkeinonharjoittaja myy arvopaperin tarkoituksella tai ajatuksella ostaa se takaisin myöhemmin halvemmalla. Siksi elinkeinonharjoittaja on arvopapereita myydessään "puutteellinen" arvopapereista ja aikoo ostaa ne tulevaisuudessa halvemmalla.
Merkittävä perusta kaupankäynnin riski - vipuvaikutus
Vipuvaikutus on yksinkertaisesti lainatun rahoituksen tai lainatun pääoman käyttö elinkeinonharjoittajan sijoitusten rahoittamiseen. Sitä käytetään useimmiten sijoitusstrategiana, johon sisältyy lainatun pääoman (mukaan lukien erilaiset rahoitusinstrumentit) käyttö sijoituksen potentiaalisen tuoton lisäämiseksi.
Vaikka tällaiseen investointien rahoittamiseen liittyy suuri riski, se on myös erittäin hedelmällinen ja kannattava, jos sitä käytetään oikein. Siksi kauppiaat ottavat riskin erityisesti ennakoiden lopulta edullista tuottoa. Lyhyen aseman ottaminen vipuvaikutuksella aiheuttaa rajoittamattoman haittariskin, koska omaisuuserän hinnasta puuttuu yläraja.
Liittyvät lukemat
Finance tarjoaa Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® -sertifikaatin. Liity 350 600+ opiskelijaan, jotka työskentelevät yrityksissä, kuten Amazon, J.P.Morgan ja Ferrari -sertifikaattiohjelmassa, niille, jotka haluavat viedä uransa seuraavalle tasolle. Seuraavat resurssit ovat hyödyllisiä oppimisen jatkamiseksi ja urasi edistämiseksi:
- Perusriski Perusriski Perusriski on riski, että futuurihinta ei välttämättä liiku normaalissa, vakaassa korrelaatiossa kohde-etuuden hinnan kanssa, jotta suojausstrategian tehokkuus voidaan minimoida elinkeinonharjoittajan altistumiselle mahdollisille tappioille. Perusriski hyväksytään hintariskin suojaamiseksi.
- Viimeinen voimassaolopäivä (johdannaiset) Viimeinen voimassaolopäivä (johdannaiset) Vanhentumispäivä viittaa johdannaisten osalta päivämäärään, jolloin optiot tai futuurit päättyvät. Toisin sanoen viimeinen päivä on viimeinen päivä
- OTC (OTC) OTC (OTC) OTC (OTC) on kahden vastapuolen välinen arvopaperikauppa, joka toteutetaan muodollisen pörssin ulkopuolella ja ilman pörssin valvojan valvontaa. OTC-kaupankäynti tapahtuu tiskimarkkinoilla (hajautettu paikka, jossa ei ole fyysistä sijaintia) jälleenmyyjäverkostojen kautta.
- Spread-kauppa Spread-kauppa Spread-kauppa - joka tunnetaan myös nimellä suhteellisen arvon kauppa - on kaupankäyntimenetelmä, jossa sijoittaja ostaa samanaikaisesti yhden arvopaperin ja myy
