Kustannus- volyymivoittoanalyysi (CVP-analyysi), jota kutsutaan yleisesti kannattavuusanalyysiksi, on tapa, jolla yritykset voivat selvittää, kuinka kustannusten muutokset (sekä muuttuvien että kiinteiden kiinteiden ja muuttuvien kustannusten kustannukset) voidaan luokitella useisiin Yksi suosituimmista menetelmistä on luokittelu kiinteiden kustannusten ja muuttuvien kustannusten mukaan. Kiinteät kustannukset eivät muutu tuotannon volyymiyksikköjen kasvaessa / vähentyessä, kun taas muuttuvat kustannukset ovat yksinomaan riippuvaisia) ja myyntimäärä vaikuttaa yritykseen voitto . Näiden tietojen avulla yritykset voivat ymmärtää paremmin yleistä suorituskykyä tarkastelemalla, kuinka monta yksikköä on myytävä, jotta tulos olisi tasainen tai saavutettaisiin tietty tuloraja tai turvamarginaali.
Saat lisätietoja käynnistämällä taloudellisen mallinnuksen kurssimme!
CVP-analyysin komponentit
On olemassa useita eri komponentteja, jotka yhdessä muodostavat CVP-analyysin. Nämä komponentit sisältävät erilaisia laskelmia ja suhteita, jotka on jaoteltu tarkemmin tässä oppaassa.
CVP-analyysin pääkomponentit ovat:
- CM-suhde ja muuttuvien kulujen suhde
- Kannattavuusraja (yksikköinä tai dollareina)
- Turvamarginaali
- Nettotulojen muutokset
- Toimintavivun aste
CVP-analyysin asianmukaisen toteuttamiseksi meidän on ensin tarkasteltava tuloslaskelman maksumarginaalin muotoa.
CVP-analyysin määritys
Säännöllinen tuloslaskelma seuraa tulojen järjestystä vähennettynä myytyjen tuotteiden kustannuksella ja antaa myyntikatteen, kun taas tuotot miinus kulut johtavat nettotuloihin. Rahoitusmarginaalin tuloslaskelma noudattaa samanlaista käsitettä, mutta käyttää eri muotoa erottamalla kiinteät ja muuttuvat kustannukset Kiinteät ja muuttuvat kustannukset Kustannukset voidaan luokitella monin tavoin luonteensa mukaan. Yksi suosituimmista menetelmistä on luokittelu kiinteiden ja muuttuvien kustannusten mukaan. Kiinteät kustannukset eivät muutu tuotantomäärän yksiköiden kasvaessa / vähentyessä, kun taas muuttuvat kustannukset ovat yksinomaan riippuvaisia.
Myyntimarginaali on tuotteen myyntihinta vähennettynä tuotteen valmistamiseen liittyvillä muuttuvilla kustannuksilla. Tämä arvo voidaan antaa yhteensä tai yksikköä kohti.
Osuusmarginaalin (CM) tuloslaskelma Esimerkki:
Harkitse seuraavaa esimerkkiä laskeaksesi edellä mainitut viisi tärkeää komponenttia.
XYZ Companylla on seuraava vakuutusmaksutulo:
| Kaikki yhteensä | Yksikköä kohti | |
|---|---|---|
| Myynti (20000 yksikköä) | $1,200,000 | $60 |
| Vähemmän: Muuttuvat kustannukset | -$900,000 | -$45 |
| Avustuksen marginaali | $300,000 | $15 |
| Vähemmän: Kiinteät kustannukset | -$240,000 | |
| Nettotulot | $60,000 |
# 1 CM-suhde ja muuttuvien kulujen suhde
CM-suhteet ja muuttuvien kulujen suhteet ovat lukuja, jotka yritykset yleensä haluavat nähdä saadakseen käsityksen siitä, kuinka merkittävät muuttuvat kustannukset ovat.
CM-suhde = osallistumismarginaali / myynti
Muuttuvien kulujen suhde = Muuttuvien kustannusten kokonaismäärä / myynti
Korkea CM-suhde ja matala muuttuvien kulujen suhde osoittavat aiheutuvien muuttuvien kustannusten matalan tason.
# 2 kannattavuusraja
Kannattavuusraja (BEP) yksiköissä on niiden tuotteiden lukumäärä, jotka yrityksen on myytävä kattamaan kaikki tuotantokustannukset. Vastaavasti kannattavuusraja dollareissa on myynnin määrä, jonka yrityksen on tuotettava kattamaan kaikki tuotantokustannukset.
Kannattavuusrajan (BEP) kaava on:
BEP = kiinteät kokonaiskustannukset / CM yksikköä kohti
BEP yksiköissä olisi yhtä suuri kuin 240 000/15 = 16 000 yksikköä. Siksi, jos yritys myy 16 000 yksikköä, voitto on nolla ja yhtiö "tasaa" ja kattaa vain tuotantokustannuksensa.
# 3 Muutokset nettotuloissa (mitä jos -analyysi)
On melko yleistä, että yritykset haluavat arvioida, kuinka niiden nettotuotot muuttuvat myyntikäyttäytymisen muuttuessa. Esimerkiksi yritykset voivat käyttää myynnin suorituskykytavoitteita tai nettotulotavoitteita määrittääkseen niiden vaikutuksen toisiinsa.
Tässä esimerkissä, jos johto haluaa ansaita vähintään 100 000 dollarin voiton, kuinka monta yksikköä yrityksen on myytävä?
Voimme soveltaa alla olevaa sopivaa mitä jos -kaavaa:
Yksikköjen # = (kiinteät kustannukset + tavoitevoitto) / CM-suhde
Siksi ansaitakseen vähintään 100 000 dollaria nettotuloja yrityksen on myytävä vähintään 22666 yksikköä.
Saat lisätietoja käynnistämällä taloudellisen mallinnuksen kurssimme!
# 4 Turvallisuusmarginaali
Lisäksi yritykset saattavat haluta laskea turvamarginaalin. Tätä kutsutaan yleisesti yrityksen "heilahuoneeksi", ja se osoittaa, kuinka paljon myynti voi pudota ja silti olla tasainen.
Turvamarginaalin kaava on:
Turvallisuusmarginaali = Todellinen myynti - kannattava myynti
Turvallisuusmarginaali tässä esimerkissä on:
Todellinen myynti - Tasapainoinen myynti = 1 200 000 - 16 000 dollaria * 60 dollaria = 240 000 dollaria
Tämä marginaali voidaan laskea myös prosentteina suhteessa todelliseen myyntiin: 240 000/1 200 000 = 20%.
Siksi myynti voi pudota 240 000 dollaria eli 20%, eikä yritys vieläkään menetä rahaa.
# 5 Toimintavivun aste (DOL)
Lopuksi toimintavivun aste (DOL) voidaan laskea seuraavalla kaavalla:
DOL = CM / nettotulo
Joten tässä esimerkissä DOL on 300 000 dollaria / 60 000 dollaria = 5.
DOL-numero on tärkeä luku, koska se kertoo yrityksille, kuinka nettotuotot muuttuvat suhteessa myyntilukujen muutoksiin. Numero 5 tarkoittaa tarkemmin, että 1 prosentin muutos myynnissä aiheuttaa suurennetun 5 prosentin muutoksen nettotuloissa.
Monet saattavat ajatella, että mitä korkeampi DOL, sitä parempi yrityksille. Kuitenkin, mitä suurempi luku, sitä suurempi riski, koska korkeampi DOL tarkoittaa myös sitä, että 1 prosentin myynnin lasku aiheuttaa suurennetun, suuremman nettotulon laskun, mikä lopulta heikentää sen kannattavuutta.
CVP-analyysi ja päätöksenteko
Kun kaikki kappaleet kootaan yhteen ja suoritetaan CVP-analyysi, yritykset voivat sitten tehdä päätöksen investoinnista tiettyihin tekniikoihin, jotka muuttavat niiden kustannusrakennetta, ja määrittää vaikutukset myyntiin ja kannattavuuteen paljon nopeammin.
Oletetaan esimerkiksi, että edellisen esimerkin XYZ Company harkitsi sijoittamista uusiin laitteisiin, jotka kasvattavat muuttuvia kustannuksia 3 dollaria yksikköä kohti, mutta voisivat vähentää kiinteitä kustannuksia 30000 dollaria. Tässä päätöksenteon skenaariossa yritykset voivat helposti käyttää CVP-analyysin numeroita parhaan vastauksen määrittämiseen.
Vaikein osa näissä tilanteissa on määrittää, miten nämä muutokset vaikuttavat myyntimalleihin - pysyykö myynti suhteellisen samanlaisena, nousevatko vai laskevatko ne? Kun myyntiennusteet muuttuvat jonkin verran kohtuullisiksi, siitä tulee vain numeroiden murskaaminen ja yrityksen kannattavuuden optimointi.
Lataa ilmainen malli
Kirjoita nimesi ja sähköpostiosoitteesi alla olevaan lomakkeeseen ja lataa ilmainen malli nyt!
Lisäresurssit
Tämä on ollut kattava opas CVP-analyysiin. Jos haluat lisätietoja, suosittelemme seuraavia rahoitusresursseja:
- Muuttuvat ja kiinteät kustannukset Kiinteät ja muuttuvat kustannukset ovat jotain, joka voidaan luokitella monella tavalla sen luonteesta riippuen. Yksi suosituimmista menetelmistä on luokittelu kiinteiden ja muuttuvien kustannusten mukaan. Kiinteät kustannukset eivät muutu tuotantomäärän yksiköiden lisääntyessä / vähentyessä, kun taas muuttuvat kustannukset ovat yksinomaan riippuvaisia
- Tilinpäätöksen analyysi Tilinpäätöksen analyysi Kuinka tehdä tilinpäätöksen analyysi. Tämä opas opettaa sinua suorittamaan tuloslaskelman, taseen ja kassavirtalaskelman analyysin, mukaan lukien marginaalit, suhteet, kasvu, likviditeetti, vipuvaikutus, tuottoprosentit ja kannattavuus.
- FP & A-uraopas Työpaikat Selaa työnkuvauksia: vaatimukset ja taidot työpaikkailmoituksiin sijoituspankkitoiminnassa, pääomatutkimuksessa, varainhallinnassa, FP&A: ssa, yritysrahoituksessa, kirjanpidossa ja muilla rahoitusaloilla. Nämä virkatiedot on laadittu ottamalla yleisimmät luettelot taidoista, vaatimuksista, koulutuksesta, kokemuksesta ja muusta
- FP&A -haastattelukysymykset FP&A -haastattelukysymykset FP&A -haastattelukysymykset ja vastaukset. Tämä luettelo sisältää yleisimmät haastattelukysymykset, joita käytetään palkkaamaan rahoitussuunnittelun ja -analyysin (FP&A) tehtäviin, kuten analyytikkojen ja johtajien tehtäviin. Laajan tutkimuksen ja yritysten ammattilaisten antaman palautteen perusteella tässä luettelossa on todennäköisimpiä haastattelukysymyksiä
