Pysyvä luottolimiitti on luottoraja, joka järjestetään pankin ja yrityksen välillä. Siinä on vahvistettu enimmäismäärä, ja yritys voi käyttää varoja milloin tahansa tarvittaessa. Muut valmiusluottolimiittien nimet ovat toimintalinja, pankkitili tai yksinkertaisesti revolveri.
Uusiutuva luottotyyppi on enimmäkseen hyödyllistä liiketoiminnassa, etenkin yrityksille, joiden kassavirrat vaihtelevat jyrkästi ja joidenkin odottamattomien kulujen kohdalla. Toisin sanoen sitä tarvitaan yrityksille, joilla voi joskus olla alhainen käteisvarat, tukemaan nettokäyttöpääomaa. Nettokäyttöpääoma Nettokäyttöpääoma (NWC) on erotus yrityksen lyhytaikaisen varallisuuden (netto käteinen) ja lyhytaikaisten velkojen (netto velka). Se mittaa yrityksen maksuvalmiutta ja sen kykyä täyttää lyhytaikaisia velvoitteita sekä liiketoiminnan rahasto-operaatioita. Ihanteellinen sijainti on tarpeisiin. Tämän vuoksi sitä pidetään usein lyhytaikaisena rahoituksena, joka maksetaan yleensä nopeasti.
Kun yritys hakee revolveria, pankki ottaa huomioon useita tärkeitä tekijöitä määritettäessä yrityksen luottokelpoisuutta. Ne sisältävät tuloslaskelman, kassavirtalaskelman, kassavirtalaskelman kassavirtalaskelma (virallisesti nimeltään kassavirtalaskelma) sisältää tietoja siitä, kuinka paljon rahaa yritys on tuottanut ja käyttänyt tiettynä ajanjaksona. Se sisältää 3 osaa: rahat toiminnasta, rahat investoinneista ja rahat rahoituksesta. ja tase.
Pyörivän luottojärjestelmän ominaisuudet
1. Käteispyyhkäisy
Revolveri on usein rakennettu käteispyyhkimällä. Se tarkoittaa, että pankki käyttää yrityksen tuottaman ylimääräisen vapaan kassavirran maksamaan revolverin jäljellä olevat velat etukäteen.
Se pakottaa yrityksen suorittamaan takaisinmaksun nopeammin sen sijaan, että jakaisi käteisen osakkeenomistajille tai sijoittajille. Lisäksi se minimoi luottoriskin ja vastuun, joka syntyy yritykseltä, joka polttaa kassavarojaan muihin tarkoituksiin, kuten suurten, kohtuuttomien ostojen tekemiseen.
2. Korkokulut
Lainanottajalta peritään korkoa vain nostosumman eikä koko luottorajan perusteella. Revolverin loppuosa on aina käyttövalmis. Tämä sisäänrakennetun joustavuuden ja mukavuuden ominaisuus antaa revolverille sen tärkeimmän edun. Yrityksellä voi olla mahdollisuus maksaa koko saldo kerralla tai yksinkertaisesti suorittaa kuukausimaksut.
Korko on yleensä lähellä korkoa, joka löytyy yrityksen vanhemmasta lainasta. Se voi kuitenkin olla vaihteleva ja perustuu pankin pääkorkoon lisättynä vakuutusmaksulla, ja lisäpreemia määritetään yrityksen luottokelpoisuuden perusteella Luottokelpoisuus Luottokelpoisuus on yksinkertaisesti sanottuna se, kuinka "kelvollinen" tai ansaitseva on luottoa. Jos luotonantaja luottaa siihen, että lainanottaja noudattaa velkasitoumuksiaan ajoissa, luotonsaajan katsotaan olevan luottokelpoinen. .
3. Enimmäismäärä
Kun yrityksellä on rahavirtojen puute taloudellisten velvoitteiden täyttämiseksi, se voidaan korjata nopeasti ottamalla lainaa revolverista. Pankki on asettanut lainan enimmäismäärän. Pankki voi kuitenkin tarkistaa revolverin vuosittain. Jos yrityksen tuotot laskevat rajusti, pankki voi laskea revolverin enimmäismäärää suojatakseen sitä maksuriskiltä.
Toisaalta, jos yrityksellä on hyvät luottopisteet, vahvat kassavarat, vakaa ja nouseva alaraja ja se suorittaa säännöllisiä, johdonmukaisia maksuja revolverista, pankki voi sopia enimmäismäärän korottamisesta.
4. Sitoumusmaksu
Uuden luottolimiitin aloittamiseksi pankki voi periä sitoumusmaksun. Se korvaa lainanantajalle avoimen pääsyn mahdollisesta lainasta, jossa korkomaksut aktivoidaan vain, kun revolveri vedetään. Todellinen maksu voi olla joko kiinteä maksu tai kiinteä prosenttiosuus.
5. Uudelleenkäytettävyys
Tämäntyyppinen laina on nimetty revolveriksi, koska kun erääntynyt summa on maksettu, lainanottaja voi käyttää sitä uudestaan ja uudestaan. Se on uusiutuva sykli, jossa nostetaan, kulutetaan ja maksetaan niin monta kertaa kuin järjestely päättyy - revolverin voimassaolo päättyy.
Uusiutuva luottolimiitti eroaa erälainasta, jossa maksetaan kuukausittaisia kiinteitä maksuja tiettynä aikana. Kun erälaina on maksettu kokonaan, et voi käyttää sitä uudelleen kuten revolveria. Lainanottajan on haettava uutta erälainaa.
Revolveri rahoitusmallissa
Uudistuva luottolimiitti on tärkeä osa taloudellista mallintamista. Mikä on taloudellinen mallinnus Taloudellinen mallinnus suoritetaan Excelissä yrityksen taloudellisen tuloksen ennustamiseksi. Katsaus taloudelliseen mallintamiseen, miten ja miksi malli rakennetaan. koska se korostaa yrityksen velan muutoksia toiminnan oletusten perusteella. Jos esimerkiksi tulojen ennustetaan laskevan rajusti tulevina vuosina, yritys etsii lisää rahoituslähteitä T & K- tai investointien rahoittamiseksi keinona kasvattaa liiketoimintaa. Se voi laskea lisää velkaa tarvittavien kulujen suorittamiseksi.
Kuten aiemmin mainittiin, yritys voi suorittaa revolverin noston, jos sillä ei ole riittävästi käteistä palveluvelkaa varten. Niinpä revolverin muutoksen laukaisee yrityksen velkatason muutos. Lisäksi revolveri auttaa pitämään rahoitusmallin tasapainossa, koska se laskee ylimääräisen käteisen tai käteisvajeen tiettynä vuonna.
Esimerkki pyörivästä luottolimiitistä
Kausiteollisuus
Kausiluonteisena pidettävällä vieraanvaraisuusalalla hiihtokeskuksessa voi olla kesäkuukausina pulaa liiketuloista; sen vuoksi se ei välttämättä pysty kattamaan palkanlaskentaa. Lisäksi, jos se saa suurimman osan myynnistä luotolla, yritys odottaa saavansa saamisia kirjanpito Kirjanpito-oppaamme ja -resurssimme ovat itseopiskeluoppaita kirjanpidon ja rahoituksen oppimiseksi omaan tahtiisi. Selaa satoja oppaita ja resursseja. ennen varastokulujen tekemistä.
Revolverin saaminen antaa yritykselle mahdollisuuden käyttää varoja milloin tahansa, kun se tarvitsee rahaa päivittäiseen toimintaansa.
Pyyhkäisyn laskeminen (katso alla oleva kuva)
Lakaistamiseen käytettävissä olevan rahan laskemiseksi otamme alun rahasaldon. Rahavarat Rahat ja pankkisaamiset ovat likvideimpiä kaikista taseen varoista. Rahavarat sisältävät rahamarkkinapaperit, pankkiirien hyväksynnät, jotka löytyvät viime vuoden taseesta varojen kohdalta, ja vähentävät siitä arvioidun vähimmäismäärän, joka vaaditaan yrityksen ylläpitämiseksi. Lisähuolellisuutta tehdään, jos tarvitsemme tarkan vähimmäissaldon.
Ero lisätään sitten liiketoiminnan, investointien ja rahoituksen kassavirtaan kaudella. Meillä on nyt käteistä, jota on saatavana velanhoitoon. Sen jälkeen otamme kaikkien suunniteltujen velkojen takaisinmaksujen summan ja vähennämme sen velanhoitoon käytettävissä olevasta käteisestä.
Jos ero osoittautuu positiiviseksi, meillä on tarpeeksi käteistä aikataulun mukaisten lainojen takaisinmaksuun ja voimme maksaa jopa osan tai kokonaan revolverin erääntyneen saldon. Yritys voi jopa maksaa takaisin muut velkasaldot ennenaikaisesti.
Jos ero on negatiivinen, käteisvaroja ei kuitenkaan riitä takaisinmaksuun; Siksi yrityksen on käytettävä revolveria kattamaan käteisvaje.
Saat lisätietoja käynnistämällä taloudellisen mallinnuksen kurssimme.
Lisäresurssit
Rahoitus tarjoaa Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ -sertifikaatin Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ -sertifikaatti on maailmanlaajuinen luottotietojen analyytikoiden standardi, joka kattaa rahoituksen, kirjanpidon, luottotutkimukset, kassavirta-analyysit, kovenanttimallinnukset, lainat takaisinmaksut ja paljon muuta. sertifiointiohjelma niille, jotka haluavat viedä uransa seuraavalle tasolle. Tutki alla olevia asiaankuuluvia resursseja jatkaaksesi oppimista ja tietopohjan kehittämistä:
- Kuinka linkittää kolme tilinpäätöstä Miten kolme tilinpäätöstä linkitetään Miten kolme tilinpäätöstä liitetään toisiinsa? Selitämme, kuinka yhdistää 3 tilinpäätöstä yhteen taloudelliseen mallintamiseen ja arviointiin Excelissä. Nettotulojen ja kertyneiden voittojen, PP&E: n, poistot, investoinnit, käyttöpääoma, rahoitustoiminta ja kassataseet
- 3 Laskentamalli Excelissä 3 Lausekemalli 3-lausemalli yhdistää tuloslaskelman, taseen ja kassavirtalaskelman yhteen dynaamisesti yhdistettyyn rahoitusmalliin. Esimerkkejä, opas
- DCF-mallinnusopas DCF-mallikoulutuksen ilmainen opas DCF-malli on tietyntyyppinen rahoitusmalli, jota käytetään yrityksen arvostamiseen. Malli on yksinkertaisesti ennuste yrityksen vapaasta kassavirrasta
- Arvostusmenetelmät Arviointimenetelmät Kun arvostetaan yritystä jatkuvana yrityksenä, käytetään kolmea tärkeintä arvostusmenetelmää: DCF-analyysi, vertailukelpoiset yritykset ja ennakkotapahtumat. Näitä arvostusmenetelmiä käytetään sijoituspankkitoiminnassa, oman pääoman tutkimuksessa, pääomasijoituksissa, yritysten kehittämisessä, fuusioissa ja yritysostoissa, vipuvaikutteisissa yritysostoissa ja rahoituksessa
