Darvas Box Theory oli kaupankäyntistrategia, jonka keksi itseoppinut sijoittaja Nicolas Darvas, joka aikoi kohdistaa osakkeisiin hinnoittelun ja määrän indikaattoreina. Se tekee Darvas Box -teoriasta samanlaisen kuin tekninen analyysi. Tekninen analyysi - Aloittelijan opas Tekninen analyysi on eräänlainen sijoitusarviointi, joka analysoi aiempia hintoja ennustamaan tulevia hintatoimia. Tekniset analyytikot uskovat, että kaikkien markkinaosapuolten kollektiiviset toimet heijastavat tarkasti kaikkia asiaankuuluvia tietoja ja antavat siten arvopapereille jatkuvasti käyvän arvon. , joka on kaupankäyntikuri, jota arvopaperikauppiaat soveltavat, jotka seuraavat mallia historiallisessa kaupankäyntitiedossa ja yrittävät analysoida arvopapereita perustana olevilla kaupankäyntitiedoilla.
Darvas Box -kauppastrategiaan kuuluu uusien osakekursseilla kaupattavien osakkeiden ostaminen ja laatikon piirtäminen hintojen viimeaikaisten korkeimpien ja alimpien kohtien ympärille, jotta voidaan luoda stop-loss-toimeksiannon lähtökohta ja poistumispiste Stop-Loss Order A stop- tappiotilaus on kauppiaiden ja sijoittajien käyttämä työkalu tappioiden rajoittamiseksi ja riskialttiuden vähentämiseksi. Lisätietoja stop-loss-tilauksista on tässä artikkelissa. .
Osakkeiden katsotaan käyvän kauppaa Darvas Boxissa, kun hinta nousee edellisen korkeimman yläpuolelle, mutta myöhemmin vetäytyy hintaan, joka on suhteellisen lähellä korkeinta.
Darvas Box -teorian ymmärtäminen
Alkuperä
Nicolas Darvas matkusti ympäri maailmaa juhlatanssijana 1950-luvulla, kun hän sai tilauksia Wall Street Journal ja Barronin ja käytti vain listattuja osakekursseja määrittääkseen, mihin osakkeisiin hän sijoittaa.
Darvas piirtäisi laatikoita ja noudattaen kaupankäyntisääntöjä muuttaakseen 10000 dollarin alkuinvestoinnista 2 000 000 dollaria. Hänen menestyksensä johti kirjaan, jonka hän kirjoitti Kuinka ansaitsin 2 000 000 dollaria osakemarkkinoilla ja teki Darvas Box Theorysta erittäin suositun.
Darvas Box -teoriaa käytetään tänään teknisen analyysin avulla. Tekninen analyysi käyttää laatikoita tai muita teknisiä työkaluja, jotka noudattavat perusperiaatteita, kuten tukea, vastuskaistoja ja vauhtia. Momentum Momentum on havainto, että voimakkaasti tiettyyn suuntaan suuntaavat rahoitusvarat liikkuvat edelleen tähän suuntaan. Vauhdin käsite. Darvas sovelsi strategiaansa, kun tietovirta oli paljon hitaampaa ja tekninen kartoitus mahdotonta. Darvasin käyttämiä samoja periaatteita voitaisiin soveltaa teknisen kartoituksen yhteydessä.
Kuinka se toimii
Darvas Box Theory on kaupankäyntistrategia, joka seuraa osakkeiden vauhtia. Momenttiteoriassa todetaan yksinkertaisesti, että aikaisemmin nousseet osakekurssit nousevat todennäköisemmin tulevaisuudessa. Sitä vastoin aiemmin laskevat osakekurssit laskevat todennäköisemmin tulevaisuudessa.
Teoria antoi käsityksen siitä, milloin tulee mennä ja poistua tietyistä paikoista piirtämällä laatikoita ylä- ja alamäen ympäri ajan. Se kehottaa harjoittajia ottamaan vain pitkiä paikkoja nousevissa laatikoissa ja käyttämään näiden laatikoiden korkeuksia asettamaan poistumispaikkoja. Joten jos osakekurssi laskisi kyseisen poistumispisteen alapuolelle, osakkeet olisi myytävä.
Lähde
Darvas Box Theory näyttää olevan puhtaasti tekninen kaupankäyntistrategia - strategia, joka käyttää hinnoittelu- ja volyymitietoja vain sijoituspäätösten ilmoittamiseen. Darvas käytti perustanalyysiä Perusanalyysi Laskentatoimessa ja rahoituksessa perusanalyysi on menetelmä arvopaperin sisäisen arvon arvioimiseksi analysoimalla erilaisia makrotaloudellisia ja mikrotaloudellisia tekijöitä. Perusanalyysin perimmäisenä tavoitteena on kvantifioida arvopaperin sisäinen arvo. samoin kuin määritellä mitkä varastot kohdennetaan.
Perusanalyysi sisältää yksittäisten sijoitusten kvalitatiivisten ja kvantitatiivisten tekijöiden tarkkailun sijoituspäätösten antamiseksi. Darvas kohdistettaisiin aloille tai teollisuudenaloille, jotka tarjoavat paljon jännitystä potentiaalisille sijoittajille ja kuluttajille ja luovat mullistavia tuotteita. Darvas tarkastaisi myös yrityksiä, jotka ylläpitivät terveellistä tulojen kasvua myös ajan myötä.
Oivalluksia Darvas Box -teoriasta
Vaikka Darvas Box Theory oli tuolloin erittäin onnistunut, se ei todennäköisesti olisi yhtä tehokasta modernissa sijoitusmaailmassa. Tietotehokkuus on nykyään paljon suurempi kuin silloin, kun Darvas koki menestyksensä. Huolimatta siitä, että teoriasta voidaan johtaa joitain keskeisiä oivalluksia, nimittäin:
- Keskitymme kasvualoihin
- Sijoittaminen suurikokoisiin arvopapereihin
- Stop-loss-tilausten käyttö
Darvas kannusti sijoittajia keskittymään korkean määrän osakkeisiin, koska se oli osoitus osakkeen voimakkaista liikkeistä. Tällainen käytäntö voi olla nykyään rajoitettu, koska algoritmiset, muut kuin ihmiskaupan harjoittajat luovat suuren määrän kauppaa.
Hän käytti stop-loss-käskyjä tappioiden minimoimiseksi ja voittojen poistamiseksi pöydältä positioista. Stop-loss-toimeksianto on ilmainen toimeksiantokäsky, joka kehottaa välittäjää myymään sijoituksen sen jälkeen, kun se on laskenut tietyn pisteen alapuolelle. Se voi auttaa rajoittamaan positioiden menetyksiä ja asettamaan ilmaisen vakuutuksen.
Lisäresurssit
Rahoitus tarjoaa Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ -sertifikaatin Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ -sertifikaatti on maailmanlaajuinen luottotietojen analyytikoiden standardi, joka kattaa rahoituksen, kirjanpidon, luottotutkimukset, kassavirta-analyysit, kovenanttimallinnukset, lainat takaisinmaksut ja paljon muuta. sertifiointiohjelma niille, jotka haluavat viedä uransa seuraavalle tasolle. Seuraavat resurssit ovat hyödyllisiä oppimisen jatkamiseksi ja urasi edistämiseksi:
- Algoritmikauppa Algoritmikaupankäynti Algoritmikaupan strategioihin kuuluu kaupankäyntipäätösten tekeminen ennalta asetettujen sääntöjen perusteella, jotka on ohjelmoitu tietokoneelle. Elinkeinonharjoittaja tai sijoittaja
- Puolustava kalusto Puolustava kalusto Puolustava kalusto on kanta, jonka suorituskyky on suhteellisen vakaa talouden nykytilasta riippumatta. He ovat myös
- Momentum-indikaattorit Momentum-indikaattorit Momentum-indikaattorit ovat kauppiaiden käyttämiä työkaluja saadakseen paremman käsityksen arvopaperin hinnan muutoksen nopeudesta tai nopeudesta. Vauhti
- Kauppatilaustoimeksianto Kauppatilauksen tekeminen vaikuttaa intuitiiviselta - "Osta" -painike kaupan aloittamiseksi ja "Myy" -painike kaupan sulkemiseksi. Vaikka kauppojen toteuttaminen on mahdollista tällä tavalla, se on hyvin tehotonta, koska se vaatii kaluston jatkuvaa seurantaa.
